資產管理公司AI預算擬暴增50%以上 Clearwater研究揭示「數據鴻溝」

這份名為「GenAI與數據鴻溝」（GenAI and the Data Divide）的2026年全球報告，委託獨立研究機構Pureprofile進行，訪問了178位來自歐美及亞太地區資產管理公司、避險基金及私募信貸機構的高階主管（包括CEO、CFO、CIO及CRO）。

AI投資的矛盾心態

產業AI預算正以驚人的速度成長。報告指出，63%的公司過去12個月已將AI預算提高逾50%，沒有任何一家公司縮減AI開支。但這種快速擴張也引發了強烈的意見分歧：

• 66% 的基金經理擔心公司已過度投資AI 。
• 25% 認為公司投資仍然不足 。

報告作者指出：「資產管理產業的AI革命核心出現了一個驚人的投資悖論。」 儘管預算持續攀升，業界對於何謂合理的支出水準仍無共識。

哪些營運領域受影響最大？

研究指出，有三個營運領域將在未來一年內因AI而產生重大或變革性影響：

• 資料生成與摘要——62%的受訪者預期AI將在此領域帶來變革性影響，被視為最具顛覆潛力的領域。
• 決策支援系統，包括投資組合再平衡——58% 。
• 預測建模與壓力測試——57% 。

這些數字反映了一個明確的趨勢：AI正從實驗性專案逐步進入投資管理的核心工作流程。此外，三分之二的基金經理表示，他們的AI工具已能有效管理另類資料（alternative data），而這個領域傳統上難以規模化。同時，62%的受訪者指出在多重代理協作（multi-agent orchestration）方面取得成效——即由特定數據閾值觸發的自動化作業。

真正的決勝點：數據品質

這份研究的核心發現是：AI領先者與落後者之間的差距，並不在於預算規模或採用速度，而是取決於底層資料基礎的品質。

Clearwater Analytics技術長Souvik Das表示：「AI的應用正以前所未有的方式迫使基金經理直面資料管理的根本問題。」

數據鴻溝的表現十分明顯：在資料準確度良好或優異的公司中，有44%表示其風險管理已變得更加主動；相對地，在資料品質評為普通或較差的公司中，僅有17%有此感受。過去一年，幾乎所有受訪高階主管（95%）都增加了AI預算，但對於資料基礎薄弱的公司來說，更大的預算並未帶來更好的成果。

更廣泛的產業背景

這些發現與金融服務業的整體趨勢一致。KPMG的獨立調查顯示，資產管理與私募股權機構預計未來12個月平均AI支出將達1.48億美元，較上一季成長近1.5倍。資料與分析以及研發是前兩大投資類別。

這份報告也反映了一個更廣泛的產業動態：雖然企業對生成式AI的投資已達300至400億美元，但仍有相當多的組織幾乎未見回報——Clearwater將此現象稱為「GenAI鴻溝」。