Чому Acer і Phison не згодні щодо дефіциту пам’яті — і що це означає для цін на комп’ютери

Прогнози Acer і Phison не обов’язково суперечать один одному: вони стосуються різних сегментів пам’яті. Генеральний директор Acer Джейсон Чен налаштований відносно оптимістично щодо компонентів для ПК і очікує, що їхня вартість почне знижуватися у другій половині 2027 року. Натомість керівник Phison К. С. Пуа попереджає, що пропозиції NAND-флешпам’яті — її використовують, зокрема, у SSD-накопичувачах — може знадобитися близько чотирьох років, щоб наздогнати попит. Це вказує на тривалий тиск на витрати, але не встановлює єдиної дати завершення дефіциту для всіх видів пам’яті чи здешевлення ПК і смартфонів.1718

Чому прогнози різняться

Acer говорить передусім про доступність компонентів для ПК

Чен вважає, що пам’яті для масового ринку доступніше, ніж випливає з деяких похмурих прогнозів, хоча окремі високопродуктивні компоненти залишаються дефіцитними. На його думку, збільшення виробництва, зокрема постачальниками з Китаю, може допомогти знизити ціни на компоненти у другій половині 2027 року. Водночас це не означає, що пристрої одразу подешевшають: за повідомленнями про його коментарі, перед можливим послабленням тиску ціни на ПК ще можуть зрости.17

Чен також припускав, що виробники пам’яті можуть перебільшувати тривалість дефіциту, аби захистити маржу. Це його пояснення розбіжностей у прогнозах, а не незалежно підтверджений факт про мотиви постачальників.3

Phison попереджає про NAND і попит на накопичувачі

Довгострокове застереження Phison стосується саме NAND-флешпам’яті. Пуа очікує, що дата-центри для ШІ, локальні системи штучного інтелекту та ПК із функціями ШІ збільшуватимуть попит на сховища даних. За його словами, новим виробничим потужностям може знадобитися приблизно чотири роки, щоб наздогнати попит. Він також прогнозував, що дефіцит NAND може бути найгострішим у 2027 році.781

Цей прогноз важливий для доступності й вартості SSD, але його не слід трактувати як чотирирічний прогноз для всієї DRAM. NAND-флешпам’ять і DRAM — різні типи пам’яті, тож баланс попиту й пропозиції для них може відрізнятися.18

Як попит на ШІ впливає на пам’ять для ПК

Різниця між NAND і DRAM не означає, що виробники ПК захищені від дефіциту. За даними TrendForce, активний попит на ШІ-сервери підтримує потребу у високошвидкісній пам’яті з великою пропускною здатністю та місткістю. Запаси постачальників DRAM були на історично низькому рівні, а додаткові обсяги пам’яті переважно спрямовувалися на серверний сегмент.

Коли більше компонентів іде на сервери, іншим покупцям може діставатися менше. Reuters повідомляло, що невеликі виробники смартфонів і ноутбуків переробляють конструкції пристроїв, перевіряють нові партії чипів і перекладають частину витрат на покупців, готуючись до обмеженої пропозиції пам’яті, яка, за їхніми очікуваннями, триватиме до 2027 року. Тож дорожчати можуть і споживчі пристрої — навіть якщо дефіцит окремих типів пам’яті нерівномірний.

Чому ціни на ноутбуки складно передбачити

Зростання вартості пам’яті не означає однакової й негайної зміни ціни кожного ноутбука. Кедар Кондап із Qualcomm каже, що важко передбачити, коли завершиться дефіцит, а ціна ноутбука частково залежить від того, коли виробник закупив компоненти. Компанії, які зробили закупівлі раніше, можуть мати інші витрати, ніж ті, кому доводиться купувати пам’ять пізніше. Виробникам також потрібно вирішити, яку частину подорожчання взяти на себе, а яку — перенести на покупців.

Найгостріше ця невизначеність може позначитися на недорогих пристроях: їхнім виробникам складніше компенсувати зростання вартості компонентів. У матеріалі Reuters описані конкретні відповіді невеликих компаній — зміни конструкції та підвищення цін, а не єдиний сценарій для всіх брендів і моделей.

Що ці прогнози означають для 2028 року

Наявні дані вказують на невизначеність щонайменше до 2027 року: Acer очікує, що ціни на компоненти можуть піти вниз у другій половині цього року, тоді як застереження Phison допускає, що пропозиція NAND залишатиметься обмеженою довше.8 Це прогнози керівників компаній, а не узгоджений консенсус усієї галузі.

Щодо 2028 року джерела не дають підстав для точного глобального прогнозу цін на ПК чи смартфони. IDC очікує відновлення ринку смартфонів у 2028 році, але це прогноз щодо ринку, а не передбачення, що пам’ять чи готові пристрої повернуться до попередніх цін. Тож до гучних заяв про точну дату завершення «RAMageddon» варто ставитися обережно: багато залежить від типу пам’яті, розподілу поставок і того, за якою ціною виробники зафіксували закупівлі.