AI ดันการลงทุนดาต้าเซ็นเตอร์แตะ 4 ล้านล้านดอลลาร์ แต่ HBM ยังเป็นคอขวด

กระแสหลักของการประชุม Integrated Circuit (Wuxi) Innovation and Development Conference 2026 คือ AI กำลังขยายโอกาสของอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์อย่างมาก แต่จุดตัดสินผลไม่ได้อยู่ที่ชิปเร่งความเร็ว AI เพียงอย่างเดียว ผู้บริหารและเจ้าหน้าที่ที่ขึ้นเวทีมองว่า หน่วยความจำแบนด์วิดท์สูง แพ็กเกจจิงขั้นสูง ระบบจ่ายไฟ และการจัดการความร้อน จะเป็นทั้งตลาดใหญ่และข้อจำกัดสำคัญของดาต้าเซ็นเตอร์ยุคใหม่ ตัวเลขต่าง ๆ ที่กล่าวในงานเป็นการคาดการณ์และมุมมองของอุตสาหกรรม ไม่ใช่คำรับประกันอย่างเป็นทางการ 5

เงินลงทุน AI อาจเกิน 4 ล้านล้านดอลลาร์

เฟิง หลี่ ประธาน SEMI China ระบุว่า การลงทุนทั่วโลกในโครงสร้างพื้นฐานดาต้าเซ็นเตอร์ที่สร้างขึ้นใหม่อาจเกิน 4 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ภายในปี 2028 โดยในจำนวนนี้ การใช้จ่ายด้านเซมิคอนดักเตอร์จะอยู่ที่ราว 2.8 ล้านล้านดอลลาร์ หรือมากกว่าครึ่งหนึ่งของยอดรวม 5

ประเด็นสำคัญคือการลงทุนครั้งนี้ไม่ได้หมายถึง GPU หรือชิป AI เพียงประเภทเดียว ระบบ AI ขนาดใหญ่ต้องอาศัยหน่วยความจำ แพ็กเกจจิง การเชื่อมต่อระหว่างชิป เครื่องจักรผลิตชิป อุปกรณ์จ่ายไฟ และระบบระบายความร้อน เพื่อให้ชิปประมวลผลทำงานได้เต็มประสิทธิภาพ

ตลาด IC ทะลุ 1 ล้านล้านดอลลาร์เร็วกว่าที่เคยคาด

ไป๋ เผิง ประธานและผู้จัดการทั่วไปของ Hua Hong Grace กล่าวว่า แรงหนุนจาก AI ทำให้อุตสาหกรรมวงจรรวม หรือ IC ทั่วโลกมีมูลค่าผ่านระดับ 1 ล้านล้านดอลลาร์ แล้วในปี 2026 เร็วกว่าความคาดหมายเดิมที่อ้างถึงปี 2030 ราว 4 ปี และเขาคาดว่าตลาดอาจมีมูลค่าราว 1.6 ล้านล้านดอลลาร์ ในปี 2026 5

มุมมองนี้เสนอว่า AI กำลังก่อให้เกิดการขยายตัวเชิงโครงสร้าง ไม่ใช่เพียงการฟื้นตัวตามวัฏจักรปกติของตลาดชิป อย่างไรก็ดี ขนาดตลาดและจังหวะเวลาจริงยังขึ้นอยู่กับอุปสงค์ การเพิ่มกำลังผลิต ตลอดจนสภาพแวดล้อมด้านเทคโนโลยีและเศรษฐกิจในวงกว้าง

HBM โตแรง แต่กำลังผลิตยังตึงตัว

HBM หรือหน่วยความจำแบนด์วิดท์สูง ซึ่งมีบทบาทสำคัญในการป้อนข้อมูลให้ชิป AI เป็นหนึ่งในคอขวดที่ชัดเจนที่สุด เฟิงระบุว่าตลาด HBM โลกในปี 2026 คาดว่าจะเติบโตเกือบ 60% สู่ 54.6 พันล้านดอลลาร์ และมีสัดส่วนเกือบ 40% ของตลาด DRAM ทั้งหมด 5

แม้ Samsung, SK hynix และ Micron จะจัดสรรกำลังผลิตใหม่และกำลังผลิตที่โยกย้ายได้ถึง 70% ให้กับ HBM แต่ช่องว่างด้านกำลังผลิตที่รายงานยังอยู่ที่ 50%–60% 5 นั่นหมายความว่าการเพิ่มขีดความสามารถด้าน AI ไม่ได้ขึ้นกับการจัดหาหน่วยประมวลผลเท่านั้น แต่ต้องมีหน่วยความจำและศักยภาพด้านแพ็กเกจจิงเพียงพอด้วย

แพ็กเกจจิง ไฟฟ้า และความร้อน คือสนามแข่งขันถัดไป

เฉา ลี่เฉียง รองประธานสถาบันไมโครอิเล็กทรอนิกส์ สังกัดสถาบันบัณฑิตวิทยาศาสตร์จีน มองว่าแพ็กเกจจิงขั้นสูงเป็นแนวทางสำคัญในการยกระดับประสิทธิภาพของระบบในยุคหลัง Moore's Law เขาระบุว่าเทคโนโลยี hybrid bonding อาจเพิ่มความหนาแน่นของจุดเชื่อมต่อจากระดับหลักสิบ I/O ต่อตารางมิลลิเมตรในแพ็กเกจจิงแบบเดิม เป็นมากกว่า 1 ล้าน I/O ต่อตารางมิลลิเมตร 5

เฉายังชี้ถึงความเป็นไปได้ในการเปลี่ยนจากระบบจ่ายไฟแบบระนาบสามขั้น ไปสู่ระบบจ่ายไฟแนวตั้งสองขั้น ขณะที่กำลังไฟของชิปสูงขึ้น การจัดการความร้อนก็ต้องเข้มข้นกว่าเดิม โดยมีการอ้างถึง Nvidia ในงานว่าบริษัทได้ใช้งานการระบายความร้อนแบบจุ่มของเหลวสองเฟสแล้ว 5

เทคโนโลยีเหล่านี้สะท้อนโจทย์เดียวกัน คือประสิทธิภาพ AI ถูกจำกัดมากขึ้นจากการจัดการชิป หน่วยความจำ พลังงาน และความร้อนให้ทำงานร่วมกันในระดับระบบ

จีนเร่งอุปกรณ์และกำลังการผลิตชิป

การประชุมยังเน้นบทบาทที่เพิ่มขึ้นของจีนในภาคอุปกรณ์ผลิตเซมิคอนดักเตอร์ เฟิงกล่าวว่า Naura อยู่อันดับ 5 และ AMEC อยู่อันดับ 8 ในการจัดอันดับบริษัทอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ 10 อันดับแรกของโลกประจำปี 2025 5

ไป๋ระบุว่า ภาคอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ของจีนมีอัตราเติบโตเฉลี่ยต่อปีแบบทบต้น 57% ระหว่างปี 2017–2025 เทียบกับ 26% ของโลก และคาดว่าการเติบโตของอุปกรณ์ภายในประเทศจะสูงกว่าค่าเฉลี่ยโลก 2–3 เท่าในช่วงต่อไป ขณะที่เฟิงอ้างการคาดการณ์ของ SEMI ว่าสัดส่วนกำลังการผลิตชิปกลุ่มหลักของจีนจะถึง 42% ภายในปี 2028 57

ตัวเลขเหล่านี้เป็นการประเมินของอุตสาหกรรม ไม่ได้หมายความว่าจีนพึ่งพาตนเองได้ครบทุกขั้นตอนการผลิต แต่สะท้อนความพยายามสร้างความสามารถตลอดห่วงโซ่ ตั้งแต่อุปกรณ์ การผลิต ไปจนถึงแพ็กเกจจิง

เจียงซูและอู๋ซีขยายเครือข่ายสนับสนุนห่วงโซ่อุปทาน

มณฑลเจียงซูใช้เวทีนี้เปิดตัว IC Industry Alliance ซึ่งเชื่อมบริษัท มหาวิทยาลัย สถาบันวิจัย และแพลตฟอร์มเทคโนโลยีสาธารณะ ผ่านกลไกประธานหมุนเวียน 4 งานยังเปิดใช้งานห้องปฏิบัติการวัสดุกระบวนการขั้นสูง และเริ่มห้องปฏิบัติการด้านการบูรณาการไมโครซิสเต็มออปโตอิเล็กทรอนิกส์ความหนาแน่นสูง วัสดุรองรับขั้นสูง รวมถึงวงจรรวมจ่ายไฟสำหรับการประมวลผล AI 49

มีการนำเสนอเทคโนโลยีและผลิตภัณฑ์จากเจียงซู 5 รายการ ครอบคลุมแพ็กเกจจิงขั้นสูง RF การตรวจสอบคุณภาพระดับสูง การประมวลผล AI และการเชื่อมต่อความเร็วสูง ได้แก่ แพลตฟอร์มวิจัยและพัฒนาแพ็กเกจจิง 2.5D/3D ของ Wuxi Huatian/SHJC ชิป RF แกลเลียมไนไตรด์บนซิลิคอน อุปกรณ์ตรวจหาข้อบกพร่องด้วยลำอิเล็กตรอนความละเอียดสูง แพลตฟอร์มประมวลผล AI และชิปเชื่อมต่อ 510

อู๋ซีรายงานว่า เมืองนี้มีผู้ผลิตเวเฟอร์ชั้นนำของเจียงซูราว 70% มีกำลังการผลิตรายเดือนมากกว่า 1 ล้านแผ่นในหน่วยเทียบเท่าเวเฟอร์ 8 นิ้ว และมีมูลค่าผลผลิตอุตสาหกรรม IC มากกว่า 2.8 แสนล้านหยวนในปี 2025 นอกจากนี้ยังระบุว่าอยู่ในอันดับ 3 ของเมืองจีนแผ่นดินใหญ่ด้านความสามารถในการแข่งขันโดยรวมของอุตสาหกรรม IC ระดับโลก 47

Fudan Microelectronics เตรียมเปิดทดลองใช้แพลตฟอร์ม FPGA agent

จาง เว่ย ประธานและผู้จัดการทั่วไปของ Fudan Microelectronics มองว่า การพัฒนา FPGA อาจเปลี่ยนไปอย่างมากเมื่อทำงานร่วมกับ AI agent เขากล่าวว่าแนวทางนี้อาจย่นรอบการพัฒนาผลิตภัณฑ์จากระดับหลายเดือน เหลือเพียงหลายสัปดาห์หรือแม้แต่ไม่กี่วัน และช่วยสร้างวงจรป้อนกลับที่แน่นขึ้นระหว่างการพัฒนาและการตรวจสอบความถูกต้อง 57

บริษัทระบุว่าจะเปิดให้ทดลองใช้แพลตฟอร์มพัฒนา FPGA ชื่อ fmfpga agent ในเดือนกันยายน 5 แนวคิดนี้สอดคล้องกับสารหลักของงานประชุม: AI ไม่ได้เพิ่มความต้องการฮาร์ดแวร์เซมิคอนดักเตอร์เท่านั้น แต่ยังถูกวางบทบาทให้ช่วยออกแบบและตรวจสอบฮาร์ดแวร์เหล่านั้นได้รวดเร็วขึ้นด้วย

บทสรุป: AI เปลี่ยนโจทย์จาก “ชิปแรง” เป็น “ระบบพร้อม”

สารสำคัญจากเวทีอู๋ซีไม่ใช่แค่ AI จะทำให้ขายชิปได้มากขึ้น แต่ AI กำลังจัดลำดับความสำคัญใหม่ของอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ โดยย้ายจุดสนใจไปยังข้อจำกัดระดับระบบ ได้แก่ หน่วยความจำ แพ็กเกจจิง พลังงาน ความร้อน อุปกรณ์การผลิต และประสิทธิภาพในการออกแบบ

ประมาณการลงทุน 4 ล้านล้านดอลลาร์และคาดการณ์ตลาด IC ที่ 1.6 ล้านล้านดอลลาร์บ่งชี้ขนาดโอกาสที่ผู้บรรยายคาดหวังถึงปี 2028 แต่ภาวะขาดแคลน HBM ก็ย้ำว่า ความสามารถในการส่งมอบจริงจะสำคัญไม่แพ้อุปสงค์ 5