อัลลิอันซ์จีไอ เข้าซื้อ UOB Asset Management มูลค่า 555 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ ปูทางบุกตลาดการเงินเอเชียตะวันออกเฉียงใต้

ภาพรวมดีลและราคา

AllianzGI จะจ่ายเงิน 555 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ เพื่อซื้อหุ้นทั้งหมดของ UOBAM ราคาซื้อขายนี้รวมถึงเงินสดส่วนเกิน (excess cash) ที่ UOBAM ถืออยู่ และมูลค่าของข้อตกลงการกระจายสินทรัพย์เชิงกลยุทธ์ระยะยาวที่เซ็นสัญญาควบคู่กัน ดีลนี้ยังต้องรอการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแล และคาดว่าจะปิดดีลได้ภายในปี 2570

ตลาดและสินทรัพย์ที่ครอบคลุม

การซื้อกิจการครั้งนี้ครอบคลุมธุรกิจของ UOBAM ใน 8 ตลาดเอเชีย ได้แก่ สิงคโปร์ บรูไน อินโดนีเซีย ญี่ปุ่น มาเลเซีย ไต้หวัน ไทย และเวียดนาม โดย UOBAM มีสินทรัพย์ภายใต้การบริหาร (AuM) ประมาณ 42,000 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ (28,000 ล้านยูโร) ณ สิ้นปี 2568

• ดีลนี้จะทำให้ AuM ของ AllianzGI ในสิงคโปร์ เพิ่มขึ้นเป็นเท่าตัว ทันที
• แพลตฟอร์มที่รวมกันจะเสริมความแข็งแกร่งให้กับกลยุทธ์การลงทุนในหุ้นเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ และข้อเสนอการลงทุนที่สอดคล้องกับหลักชารีอะห์

เหตุผลเชิงกลยุทธ์สำหรับ AllianzGI

โทเบียส พรอส ซีอีโอของ AllianzGI กล่าวว่า UOBAM เป็น "หนึ่งในผู้จัดการสินทรัพย์ชั้นนำของเอเชียตะวันออกเฉียงใต้" และดีลนี้ "ช่วยเร่งการเติบโต" ของบริษัทในภูมิภาคที่มีพลวัตสูง ดีลนี้ทำให้ AllianzGI ได้:

• การมีใบอนุญาตดำเนินงานในตลาดที่มีการเติบโตสูงซึ่งก่อนหน้านี้ไม่มีฐานโดยตรง ได้แก่ ไทย มาเลเซีย และเวียดนาม
• ความเชี่ยวชาญด้านการลงทุนระดับภูมิภาคที่เสริมกัน และกลุ่มผลิตภัณฑ์ที่กว้างขึ้นเพื่อนำเสนอให้กับลูกค้าท้องถิ่น
• ช่องทางการกระจายสินค้าผ่านเครือข่ายค้าปลีกของ UOB

เหตุผลเชิงกลยุทธ์สำหรับ UOB

วี อี เชียง ซีอีโอของ UOB กล่าวว่าการขายครั้งนี้ช่วยให้ธนาคารสามารถให้บริการลูกค้ากว่า 8 ล้านคนในอาเซียนด้วยผลิตภัณฑ์การลงทุนที่หลากหลายยิ่งขึ้นผ่านโมเดล open-architecture พร้อมเพิ่มมูลค่าให้ผู้ถือหุ้นในระยะยาว UOB กำลังเปลี่ยนบทบาทจากผู้ผลิตผลิตภัณฑ์มาเป็นผู้จัดจำหน่ายโซลูชั่นความมั่งคั่งระดับพรีเมียม โดยตั้งเป้าที่จะเพิ่มรายได้จากธุรกิจ wealth เป็นสองเท่าภายในปี 2573

ข้อตกลงการกระจายสินค้าระยะยาว

หัวใจสำคัญของดีลคือ ข้อตกลงการกระจายสินทรัพย์เชิงกลยุทธ์ระยะยาว ระหว่าง AllianzGI และกลุ่ม UOB ภายใต้ข้อตกลงนี้:

• AllianzGI จะได้รับสิทธิพิเศษในการเข้าถึงเครือข่ายลูกค้ารายย่อยของ UOB กว่า 8 ล้านคน ผ่านสาขาประมาณ 400 แห่งในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้
• ลูกค้าของ UOB จะสามารถเข้าถึงผลิตภัณฑ์การลงทุน โซลูชั่นความมั่งคั่ง และการเกษียณอายุที่หลากหลายยิ่งขึ้นจาก AllianzGI

ข้อตกลงนี้สอดคล้องกับแนวทาง open-architecture ของ UOB ที่ต้องการเสนอผลิตภัณฑ์จากผู้ให้บริการระดับพรีเมียมหลายราย แทนที่จะเสนอเพียงกองทุนของตนเอง

ผลกระทบทางการเงินต่อ UOB

การขายครั้งนี้คาดว่าจะสร้าง กำไรก่อนหักภาษีประมาณ 330 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ ให้กับ UOB ซึ่งเป็นเงินทุนก้อนใหญ่ ธนาคารวางแผนที่จะนำเงินทุนดังกล่าวไปใช้ในการขยายธุรกิจ wealth management และ advisory หลัก สำหรับ AllianzGI ราคาซื้อ 555 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ รวมมูลค่าเงินสดส่วนเกินของ UOBAM และสิทธิ์ในพาร์ทเนอร์กระจายสินค้า

แผนการเปลี่ยนพนักงาน

พนักงานของ UOBAM ประมาณ 500 คน ทั้งหมดจะย้ายไปสังกัด AllianzGI เมื่อดีลเสร็จสมบูรณ์ AllianzGI ได้ให้คำมั่นอย่างเป็นทางการว่าจะคงสภาพการจ้างงานไว้ UOB กล่าวว่าการรักษาความต่อเนื่องสำหรับลูกค้าและพนักงานในช่วงเปลี่ยนผ่านเป็นสิ่งสำคัญที่สุด

ความสอดคล้องกับการขยายธุรกิจในเอเชียของอัลลิอันซ์

ดีลนี้เป็นการซื้อกิจการครั้งใหญ่ ครั้งที่สองของอัลลิอันซ์ที่เกี่ยวข้องกับสิงคโปร์ภายในระยะเวลาประมาณสองสัปดาห์ สะท้อนกลยุทธ์การบุกตลาดเอเชียเชิงรุกภายใต้การนำของซีอีโอ โอลิเวอร์ เบเทอ

• 24 กรกฎาคม 2569: อัลลิอันซ์ตกลงซื้อ HSBC Life Singapore มูลค่า 2,700 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ (ประมาณ 2,090 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของดีลรวมมูลค่า 2,000 ล้านยูโร ที่รวมถึงข้อตกลงการกระจายสินค้าแต่เพียงผู้เดียว 15 ปีกับ HSBC สิงคโปร์
• 5 สิงหาคม 2569 (ดีลนี้): AllianzGI ซื้อ UOBAM มูลค่า 555 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ พร้อมข้อตกลงการกระจายสินค้าระยะยาวกับ UOB

การเคลื่อนไหวทั้งสองครั้งทำให้อัลลิอันซ์มีตำแหน่งที่แข็งแกร่งสองด้านในสิงคโปร์: (1) แพลตฟอร์มประกันชีวิตชั้นนำผ่าน HSBC Life Singapore และ (2) การขยายธุรกิจจัดการสินทรัพย์ที่ครอบคลุม 8 ตลาดเอเชียผ่าน UOBAM ทั้งสองดีลมีโครงสร้างด้วยพาร์ทเนอร์กระจายสินค้าระยะยาวและสิทธิพิเศษกับธนาคารใหญ่ในเอเชีย ซึ่งดูเหมือนจะเป็นแม่แบบเชิงกลยุทธ์ที่ชัดเจนของอัลลิอันซ์สำหรับเอเชียตะวันออกเฉียงใต้