จีนคุมส่งออกแรร์เอิร์ธปี 2025: ภัยคุกคาม 6.5 ล้านล้านดอลลาร์ต่ออุตสาหกรรมตะวันตก

สถานะปัจจุบัน: มาตรการระลอกที่สองถูก ระงับจนถึงเดือนพฤศจิกายน 2026 หลังจากการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และจีน แต่มาตรการระลอกแรกยังคงมีผลบังคับใช้อย่างเต็มรูปแบบ

แม้จะมีมาตรการควบคุม แต่ปริมาณการส่งออกแรร์เอิร์ธรวมของจีนในปี 2025 กลับสูงที่สุดนับตั้งแต่ปี 2014 เป็นอย่างน้อย ตามการรายงานของรอยเตอร์ ซึ่งบ่งชี้ว่าการควบคุมยังคงมุ่งเป้าไปที่ธาตุเฉพาะกลุ่มหนักและกลุ่มกลาง มากกว่าการจำกัดปริมาณโดยรวม

ผลกระทบทางเศรษฐกิจเบื้องต้น: ยานยนต์สะดุด แต่เศรษฐกิจมหภาคยังไม่หวั่น

ผลกระทบทางเศรษฐกิจในระยะเริ่มต้นมีให้เห็นอย่างชัดเจน แต่ยังจำกัดอยู่ในวงแคบ โดยเฉพาะในอุตสาหกรรมยานยนต์

IEA รายงานในเดือนกรกฎาคม 2026 ว่ามาตรการควบคุมการส่งออกของจีนในเดือนเมษายน 2025 "บังคับให้ผู้ผลิตรถยนต์บางรายต้องลดกำลังการผลิตหรือหยุดดำเนินการชั่วคราว" รอยเตอร์รายงานแยกต่างหากในเดือนกรกฎาคม 2025 ว่าข้อจำกัดดังกล่าว "ส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อห่วงโซ่อุปทานยานยนต์โลกบางส่วน" และกระตุ้นให้เกิดการเจรจาโดยตรงระหว่างสหรัฐฯ และจีน ธนาคารกลางยุโรป (ECB) ประเมินว่ามาตรการเหล่านี้ "มีอายุสั้นเกินไปที่จะก่อให้เกิดผลกระทบทางเศรษฐกิจมหภาค" ณ ต้นปี 2026 แต่เตือนว่ามาตรการนี้แสดงให้เห็นถึงความสามารถของจีนในการใช้อำนาจเหนือห่วงโซ่อุปทานเป็นอาวุธ

ผลการศึกษาจากสถาบันสวีเดน (Swedish Institute) ระบุว่า "ปริมาณการส่งออกที่ลดลงอย่างมากเป็นการชั่วคราว" สำหรับแร่สำคัญหลายชนิดหลังการใช้มาตรการควบคุม โดยบางชนิด "เผชิญกับการลดลงอย่างถาวรและราคาที่พุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว" ECB ตั้งข้อสังเกตว่าในเดือนพฤษภาคม 2025 การส่งออกแม่เหล็กแรร์เอิร์ธของจีนลดลงประมาณ 75% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า ก่อนที่จะฟื้นตัวบางส่วน

คำเตือนของ IEA: ความเสี่ยงมูลค่า 6.5 ล้านล้านดอลลาร์

แหล่งข้อมูลที่น่าเชื่อถือที่สุดเกี่ยวกับความเสี่ยงเชิงระบบคือ รายงาน Global Critical Minerals Outlook 2025 ของ IEA ซึ่งเผยแพร่เมื่อวันที่ 21 พฤษภาคม 2025 พร้อมข้อมูลอัปเดตเพิ่มเติมในเดือนกรกฎาคม 2026 ข้อค้นพบสำคัญของ IEA นั้นชัดเจน: การบังคับใช้มาตรการควบคุมการส่งออกแรร์เอิร์ธของจีนอย่างเต็มรูปแบบอาจทำให้ การผลิตปลายน้ำนอกจีนมูลค่า 6.5 ล้านล้านดอลลาร์ ตกอยู่ในความเสี่ยง มูลค่านี้ครอบคลุมผลผลิตในภาคส่วนต่างๆ ได้แก่ ยานยนต์ การป้องกันประเทศ อวกาศ อิเล็กทรอนิกส์สำหรับผู้บริโภค และพลังงานสะอาด

ความเสี่ยงทวีความรุนแรงขึ้นจากการกระจุกตัวทางภูมิศาสตร์ที่แย่ลง IEA พบว่าส่วนแบ่งการตลาดของผู้กลั่นแร่สำคัญสามอันดับแรกเพิ่มขึ้นจาก 82% ในปี 2020 เป็น 86% ในปี 2024 โดยจีนครองส่วนแบ่งในการแปรรูปแร่ธาตุเชิงกลยุทธ์ส่วนใหญ่ ณ สิ้นปี 2025 ประมาณครึ่งหนึ่งของแร่ธาตุเชิงกลยุทธ์ทั้งหมดทั่วโลกอยู่ภายใต้การควบคุมการส่งออกบางรูปแบบ เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจากปี 2023

IEA เตือนในเดือนพฤษภาคม 2025 ว่าแร่ธาตุสำคัญกำลังเผชิญกับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นของ "การหยุดชะงักที่เจ็บปวด" อันเนื่องมาจากอุปทานที่กระจุกตัวและการแพร่กระจายของข้อจำกัดการส่งออก นอกจากนี้ IEA ยังรายงานว่า การลงทุนในแร่ธาตุสำคัญลดลงในปี 2025 ส่วนหนึ่งเป็นเพราะความไม่แน่นอนทางนโยบายที่เกิดจากมาตรการควบคุมการส่งออกนั่นเอง

ข้อควรจำ: ตัวเลข 6.5 ล้านล้านดอลลาร์นี้เป็นการประเมินภายใต้สมมติฐานว่ามีการบังคับใช้มาตรการทั้งหมดอย่างเต็มที่ รวมถึงมาตรการระลอกที่สองที่ถูกระงับในเดือนตุลาคม 2025 หากการระงับยังคงมีผลจนถึงเดือนพฤศจิกายน 2026 ผลกระทบที่แท้จริงก็จะน้อยกว่านี้

การกระจายห่วงโซ่อุปทานของชาติตะวันตก: ทะเยอทะยานแต่ยังห่างไกล

รัฐบาลชาติตะวันตกตอบสนองด้วยนโยบายและคำมั่นสัญญาทางการเงินที่ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน แต่กำลังการผลิตจริงยังคงต้องใช้อีกหลายปีกว่าจะเป็นรูปเป็นร่าง

สหรัฐอเมริกา:
สหรัฐฯ ใช้ แนวทางทั้งรัฐบาล (whole-of-government approach) โดยเกี่ยวข้องกับกระทรวงกลาโหม พลังงาน และพาณิชย์ ร่วมกับ International Development Finance Corporation และ Export-Import Bank กระทรวงกลาโหมสหรัฐฯ ตั้งเป้าหมายที่จะสร้าง ห่วงโซ่อุปทานแบบครบวงจรตั้งแต่เหมืองจนถึงแม่เหล็กภายในปี 2027 ความร่วมมือด้านแร่ธาตุสำคัญระหว่างสหรัฐฯ และออสเตรเลียซึ่งลงนามในเดือนตุลาคม 2025 มีมูลค่า 8.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ โดยแต่ละประเทศให้คำมั่นที่จะลงทุนอย่างน้อย 1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐภายในหกเดือนในโครงการเหมืองแร่และแปรรูปใหม่

ยุโรป:
สหภาพยุโรป (EU) ประกาศใช้ กฎหมายวัตถุดิบที่สำคัญ (Critical Raw Materials Act) และแผนปฏิบัติการ RESourceEU ในเดือนธันวาคม 2025 ซึ่งจัดสรรงบประมาณประมาณ 3 พันล้านยูโร เพื่อเร่งรัดโครงการเชิงยุทธศาสตร์ประมาณ 25 โครงการทั้งในด้านเหมืองแร่ การกลั่น และการรีไซเคิล

ภาคเอกชน:
บริษัทตะวันตก เช่น MP Materials, Lynas และ Arafura กำลังสร้างหรือขยายกำลังการผลิตสำหรับการแยกแร่และการผลิตแม่เหล็ก

ตรวจสอบความจริงเกี่ยวกับความเร็ว:
IEA เองก็เตือนว่าความคืบหน้าไปสู่ห่วงโซ่อุปทานที่หลากหลายยิ่งขึ้นจะ "ช้า" แม้จะมีโครงการประกาศออกมามากมาย แต่ CSIS ประเมินว่าหนึ่งปีหลังจากข้อจำกัด ตะวันตกยังคง "ห่างไกลจากการพึ่งพาตนเองทางห่วงโซ่อุปทาน"

สรุป

มาตรการควบคุมการส่งออกแรร์เอิร์ธของจีนในปี 2025 เป็นการยกระดับที่สำคัญในการใช้อาวุธจากห่วงโซ่อุปทานแร่ธาตุสำคัญ แต่ผลกระทบทางเศรษฐกิจในทันทีอยู่ในระดับปานกลาง โดยกระจุกตัวในอุตสาหกรรมยานยนต์ ขณะที่ผลกระทบทางเศรษฐกิจมหภาคถูกจำกัดด้วยการระงับมาตรการระลอกที่สอง คำเตือนสำคัญของ IEA คือการบังคับใช้อย่างเต็มรูปแบบอาจคุกคามอุตสาหกรรมปลายน้ำของตะวันตกมูลค่า 6.5 ล้านล้านดอลลาร์ ความพยายามในการกระจายแหล่งผลิตของชาติตะวันตกเร่งตัวขึ้นอย่างมากในแง่ของนโยบายและเงินทุน แต่กำลังการผลิตจริงที่เทียบเท่าจีนยังคงต้องใช้อีกหลายปี และ IEA รวมถึงนักวิเคราะห์หลายรายระบุว่าความเร็วยังช้าเกินไปที่จะลดความเปราะบางลงได้อย่างมีนัยสำคัญในระยะใกล้นี้