รายละเอียดของดีลและส่วนต่างราคา (Premium)

การเข้าซื้อครั้งนี้เป็นดีลเงินสดทั้งหมด (All-cash deal) โดยมีรายละเอียดสำคัญ ดังนี้:

• ราคาหุ้น: Nuvei เสนอซื้อหุ้นสามัญทั้งหมดของ Payoneer ในราคา 7.40 ดอลลาร์สหรัฐต่อหุ้น
• ส่วนต่างราคา (Premium): ตรงนี้มีข้อมูลจากหลายแหล่งที่แตกต่างกันเล็กน้อย Bloomberg และ Globes รายงานว่าส่วนต่างราคาอยู่ที่ประมาณ 10% จากราคาปิดล่าสุดของ Payoneer ขณะที่ U.S. News และสื่ออื่นๆ รายงานว่าส่วนต่างราคาสูงถึงประมาณ 44% จากราคาปิดของ Payoneer วันที่ 8 มิถุนายน ซึ่งเป็นวันที่กระแสข่าวการเจรจาซื้อขายเริ่มปรากฏ ความแตกต่างนี้เกิดจากการวัด Premium คนละช่วงเวลา โดย Bloomberg วัดจากราคา ณ วันที่ประกาศดีลจริง ส่วน U.S. News วัดจากราคาก่อนจะมีข่าวลือ ซึ่งสูงกว่ากันมาก
• มูลค่ากิจการ (Enterprise Value): อยู่ที่ประมาณ 2.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ หลังจากหักเงินสดที่ Payoneer มีอยู่ในมือแล้ว

ภาพใหญ่ของบริษัทใหม่หลังควบรวม

การรวมกันของ Nuvei และ Payoneer ไม่ใช่แค่ดีลทางการเงิน แต่เป็นการสร้างแพลตฟอร์มชำระเงินระดับโลกที่มีศักยภาพมหาศาล:

• รายได้ต่อปี: คาดการณ์ว่าจะสูงถึง 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ
• ปริมาณธุรกรรมต่อปี: มากกว่า 5 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ หรือประมาณ 18 ล้านล้านบาท
• ฐานลูกค้า: มากกว่า 2.4 ล้านราย ทั่วโลก
• การเข้าถึงทางภูมิศาสตร์: ทั้งสองบริษัทมีความเชี่ยวชาญด้านการชำระเงินข้ามพรมแดน โดย Nuvei มีฐานที่มอนทรีออลและมีเทคโนโลยีสำคัญจากอิสราเอลผ่านการเข้าซื้อบริษัทอย่าง SafeCharge และ Simplex ขณะที่ Payoneer จดทะเบียนในตลาด Nasdaq มีสำนักงานใหญ่อยู่ที่นิวยอร์ก แต่ก่อตั้งในอิสราเอล โดยทั้งคู่ให้บริการในกว่า 190 ประเทศ ครอบคลุมอเมริกาเหนือ ยุโรป ตะวันออกกลาง และเอเชีย

เหตุผลเชิงกลยุทธ์: จับมือกันเพื่อสู้กับยักษ์ใหญ่

การควบรวมครั้งนี้มีเป้าหมายเพื่อสร้างแพลตฟอร์มชั้นนำระดับโลกสำหรับการค้าทั้งในประเทศและข้ามพรมแดน

• จุดแข็งที่ส่งเสริมกัน: Payoneer มีความเชี่ยวชาญเฉพาะทางในการช่วยให้ธุรกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (SMBs) รวมถึงผู้ขายบน Marketplace รับ-จ่ายเงินข้ามประเทศ ในขณะที่ Nuvei มีโครงสร้างพื้นฐานด้าน Merchant Acquiring และ Direct Payments ที่แข็งแกร่ง
• ตอบโจทย์ครบวงจร: บริษัทใหม่จะสามารถนำเสนอโซลูชันการชำระเงินแบบ End-to-end ในภูมิภาคและกรณีการใช้งานที่หลากหลายมากขึ้น เสริมความสามารถในการแข่งขันกับคู่แข่งรายใหญ่ของโลกอย่าง Stripe, Adyen และ PayPal ได้อย่างมีนัยสำคัญ

รู้จักผู้ก่อตั้งและผู้สนับสนุนของทั้งสองบริษัท

Nuvei: จากแคนาดาสู่เวทีโลก

• Philip Fayer คือผู้ก่อตั้งและซีอีโอผู้อยู่เบื้องหลังความสำเร็จของ Nuvei
• ในเดือนพฤศจิกายน 2024 Nuvei ถูกทำให้เป็นบริษัทเอกชนด้วยดีลเงินสดมูลค่า 6.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ นำโดย Advent International ซึ่งเป็นกองทุน Private Equity ระดับโลกร่วมกับ Novacap และ CDPQ ซึ่งเป็นผู้ถือหุ้นเดิมจากแคนาดา

Payoneer: สตาร์ทอัพจากอิสราเอลสู่ Nasdaq

• Payoneer ก่อตั้งขึ้นในปี 2005 โดย Yuval Tal พร้อมด้วยทีมงานรุ่นบุกเบิกอย่าง Yaniv Chechik, Michael Levine และ Eyal Shinar
• บริษัทเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ Nasdaq เมื่อปี 2021 ผ่านการควบรวมกับบริษัท SPAC ภายใต้สัญลักษณ์หุ้น PAYO
• ในช่วงเวลาของดีลนี้ ทีมผู้นำของ Payoneer ประกอบด้วย Scott Galit และ John Caplan ในตำแหน่ง Co-CEOs

ความหมายของดีล: ก้าวแรกที่ยิ่งใหญ่หลังออกจากตลาดหุ้น

การเข้าซื้อ Payoneer ด้วยมูลค่ากว่า 2.75 พันล้านดอลลาร์ คือ ข้อความที่ชัดเจนจาก Nuvei ภายใต้ร่มเงาของ Advent International ว่าพวกเขากำลังเดินหน้าเต็มสูบ

1. ความยืดหยุ่นในฐานะบริษัทเอกชน: หลังจากถูกนำออกจากตลาดหลักทรัพย์ Nuvei ไม่ต้องเผชิญกับแรงกดดันจากรายงานผลประกอบการรายไตรมาสอีกต่อไป ทำให้บริษัทมีความคล่องตัวทางการเงินและกลยุทธ์ในการไล่ล่าดีล M&A ขนาดใหญ่เพื่อการเปลี่ยนแปลง
2. เกมรุกในสนามการชำระเงิน: ดีลนี้สะท้อนให้เห็นว่า Nuvei และ Advent กำลังใช้กลยุทธ์การควบรวมกิจการเชิงรุกเพื่อสร้างยักษ์ใหญ่ในวงการชำระเงินที่เป็นบริษัทเอกชน ซึ่งมีเป้าหมายครอบคลุมทั้งระบบนิเวศการค้าโลก

การรวมตัวครั้งนี้จึงไม่ใช่แค่การซื้อบริษัท แต่คือการประกาศศักดาและปูทางสู่การเป็นหนึ่งในผู้เล่นที่แข็งแกร่งที่สุดในโลกของเทคโนโลยีการเงิน

รายละเอียดของดีลและส่วนต่างราคา (Premium)

การเข้าซื้อครั้งนี้เป็นดีลเงินสดทั้งหมด (All-cash deal) โดยมีรายละเอียดสำคัญ ดังนี้:

• ราคาหุ้น: Nuvei เสนอซื้อหุ้นสามัญทั้งหมดของ Payoneer ในราคา 7.40 ดอลลาร์สหรัฐต่อหุ้น
• ส่วนต่างราคา (Premium): ตรงนี้มีข้อมูลจากหลายแหล่งที่แตกต่างกันเล็กน้อย Bloomberg และ Globes รายงานว่าส่วนต่างราคาอยู่ที่ประมาณ 10% จากราคาปิดล่าสุดของ Payoneer ขณะที่ U.S. News และสื่ออื่นๆ รายงานว่าส่วนต่างราคาสูงถึงประมาณ 44% จากราคาปิดของ Payoneer วันที่ 8 มิถุนายน ซึ่งเป็นวันที่กระแสข่าวการเจรจาซื้อขายเริ่มปรากฏ ความแตกต่างนี้เกิดจากการวัด Premium คนละช่วงเวลา โดย Bloomberg วัดจากราคา ณ วันที่ประกาศดีลจริง ส่วน U.S. News วัดจากราคาก่อนจะมีข่าวลือ ซึ่งสูงกว่ากันมาก
• มูลค่ากิจการ (Enterprise Value): อยู่ที่ประมาณ 2.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ หลังจากหักเงินสดที่ Payoneer มีอยู่ในมือแล้ว

ภาพใหญ่ของบริษัทใหม่หลังควบรวม

การรวมกันของ Nuvei และ Payoneer ไม่ใช่แค่ดีลทางการเงิน แต่เป็นการสร้างแพลตฟอร์มชำระเงินระดับโลกที่มีศักยภาพมหาศาล:

• รายได้ต่อปี: คาดการณ์ว่าจะสูงถึง 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ
• ปริมาณธุรกรรมต่อปี: มากกว่า 5 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ หรือประมาณ 18 ล้านล้านบาท
• ฐานลูกค้า: มากกว่า 2.4 ล้านราย ทั่วโลก
• การเข้าถึงทางภูมิศาสตร์: ทั้งสองบริษัทมีความเชี่ยวชาญด้านการชำระเงินข้ามพรมแดน โดย Nuvei มีฐานที่มอนทรีออลและมีเทคโนโลยีสำคัญจากอิสราเอลผ่านการเข้าซื้อบริษัทอย่าง SafeCharge และ Simplex ขณะที่ Payoneer จดทะเบียนในตลาด Nasdaq มีสำนักงานใหญ่อยู่ที่นิวยอร์ก แต่ก่อตั้งในอิสราเอล โดยทั้งคู่ให้บริการในกว่า 190 ประเทศ ครอบคลุมอเมริกาเหนือ ยุโรป ตะวันออกกลาง และเอเชีย

เหตุผลเชิงกลยุทธ์: จับมือกันเพื่อสู้กับยักษ์ใหญ่

การควบรวมครั้งนี้มีเป้าหมายเพื่อสร้างแพลตฟอร์มชั้นนำระดับโลกสำหรับการค้าทั้งในประเทศและข้ามพรมแดน

• จุดแข็งที่ส่งเสริมกัน: Payoneer มีความเชี่ยวชาญเฉพาะทางในการช่วยให้ธุรกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (SMBs) รวมถึงผู้ขายบน Marketplace รับ-จ่ายเงินข้ามประเทศ ในขณะที่ Nuvei มีโครงสร้างพื้นฐานด้าน Merchant Acquiring และ Direct Payments ที่แข็งแกร่ง
• ตอบโจทย์ครบวงจร: บริษัทใหม่จะสามารถนำเสนอโซลูชันการชำระเงินแบบ End-to-end ในภูมิภาคและกรณีการใช้งานที่หลากหลายมากขึ้น เสริมความสามารถในการแข่งขันกับคู่แข่งรายใหญ่ของโลกอย่าง Stripe, Adyen และ PayPal ได้อย่างมีนัยสำคัญ

รู้จักผู้ก่อตั้งและผู้สนับสนุนของทั้งสองบริษัท

Nuvei: จากแคนาดาสู่เวทีโลก

• Philip Fayer คือผู้ก่อตั้งและซีอีโอผู้อยู่เบื้องหลังความสำเร็จของ Nuvei
• ในเดือนพฤศจิกายน 2024 Nuvei ถูกทำให้เป็นบริษัทเอกชนด้วยดีลเงินสดมูลค่า 6.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ นำโดย Advent International ซึ่งเป็นกองทุน Private Equity ระดับโลกร่วมกับ Novacap และ CDPQ ซึ่งเป็นผู้ถือหุ้นเดิมจากแคนาดา

Payoneer: สตาร์ทอัพจากอิสราเอลสู่ Nasdaq

• Payoneer ก่อตั้งขึ้นในปี 2005 โดย Yuval Tal พร้อมด้วยทีมงานรุ่นบุกเบิกอย่าง Yaniv Chechik, Michael Levine และ Eyal Shinar
• บริษัทเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ Nasdaq เมื่อปี 2021 ผ่านการควบรวมกับบริษัท SPAC ภายใต้สัญลักษณ์หุ้น PAYO
• ในช่วงเวลาของดีลนี้ ทีมผู้นำของ Payoneer ประกอบด้วย Scott Galit และ John Caplan ในตำแหน่ง Co-CEOs

ความหมายของดีล: ก้าวแรกที่ยิ่งใหญ่หลังออกจากตลาดหุ้น

การเข้าซื้อ Payoneer ด้วยมูลค่ากว่า 2.75 พันล้านดอลลาร์ คือ ข้อความที่ชัดเจนจาก Nuvei ภายใต้ร่มเงาของ Advent International ว่าพวกเขากำลังเดินหน้าเต็มสูบ

1. ความยืดหยุ่นในฐานะบริษัทเอกชน: หลังจากถูกนำออกจากตลาดหลักทรัพย์ Nuvei ไม่ต้องเผชิญกับแรงกดดันจากรายงานผลประกอบการรายไตรมาสอีกต่อไป ทำให้บริษัทมีความคล่องตัวทางการเงินและกลยุทธ์ในการไล่ล่าดีล M&A ขนาดใหญ่เพื่อการเปลี่ยนแปลง
2. เกมรุกในสนามการชำระเงิน: ดีลนี้สะท้อนให้เห็นว่า Nuvei และ Advent กำลังใช้กลยุทธ์การควบรวมกิจการเชิงรุกเพื่อสร้างยักษ์ใหญ่ในวงการชำระเงินที่เป็นบริษัทเอกชน ซึ่งมีเป้าหมายครอบคลุมทั้งระบบนิเวศการค้าโลก

การรวมตัวครั้งนี้จึงไม่ใช่แค่การซื้อบริษัท แต่คือการประกาศศักดาและปูทางสู่การเป็นหนึ่งในผู้เล่นที่แข็งแกร่งที่สุดในโลกของเทคโนโลยีการเงิน