Nscale satsar 3,5 miljarder dollar på Figure – kan ge humanoida robotar upp till 100 000 Vera Rubin-GPU:er

Nscale och humanoidrobotikbolaget Figure har ingått ett flerårigt partnerskap kring molnkapacitet för så kallad fysisk AI – AI som ska fungera i den verkliga, fysiska världen. Affären inleds med ett åtagande om 3,5 miljarder dollar i beräkningskapacitet, och parterna säger att de avser att skala upp den till över 6 miljarder dollar. Nscale ska dessutom ta en ej offentliggjord ägarandel i Figure och bli bolagets föredragna leverantör av beräkningskapacitet. 14

Det mest uppmärksammade talet är potentialen att använda upp till 100 000 Nvidia Vera Rubin-GPU:er. Men det är viktigt att skilja mellan ambition och färdig anläggning: bolagen beskriver detta som en möjlig högstanivå, inte som en bekräftad installation från start. De första GPU:erna är planerade att börja tas i drift under andra halvåret 2027 vid Nscales anläggning i Barstow i Texas. 14

Så är avtalet upplagt

Samarbetet har tre delar:

• Molnkapacitet: Nscale har åtagit sig att tillhandahålla beräkningsresurser för 3,5 miljarder dollar. Avsikten är att utöka omfattningen till över 6 miljarder dollar. Detta gäller kapacitet i molnet och är skilt från Nscales investering i Figure. 14
• Ägande: Nscale blir aktieägare i Figure. Varken investeringens storlek eller bolagets värdering har offentliggjorts. 14
• Föredragen leverantör: Figure har utsett Nscale till sin föredragna leverantör av beräkningskapacitet, vilket knyter Nscales infrastruktur närmare Figures fortsatta modellutveckling och robotutbyggnad. 14

Kombinationen är mer strategisk än ett vanligt molnkontrakt. Nscale blir både leverantör och delägare i kunden. Det innebär ändå inte att framtida ordervolymer utöver det annonserade åtagandet är säkrade, eller att taket på 100 000 GPU:er faktiskt nås.

Skala, teknik och tidplan

Partnerskapet utgår från Nvidias Vera Rubin-plattform. Nscale och Figure säger att avtalet har potential att omfatta upp till 100 000 Nvidia-GPU:er, medan de första systemen är planerade för Barstow under andra halvan av 2027. 4

Två reservationer är särskilt viktiga:

1. Upp till 100 000 GPU:er är ett potentiellt tak, inte en bekräftad driftsättning dag ett. 4
2. Över 6 miljarder dollar är en planerad möjlig utökning, inte det ursprungliga kontraktsbeloppet. Startåtagandet är 3,5 miljarder dollar i beräkningskapacitet. 14

I datacenterprojekt styrs takten i praktiken av bland annat hårdvaruleveranser, hur redo anläggningen är, tillgången till el och kundens efterfrågan.

Kapaciteten ska träna Figures humanoida robotar

Figure avser att använda infrastrukturen för sina Helix-modeller och för att utveckla autonoma humanoida robotar för allmänna ändamål. 24

Den här typen av robotik kräver mer än att träna en enskild språk- eller bildmodell. Det kan handla om storskalig modellträning, simulering, syntetisk data, tester och återkommande förbättringar när robotar möter verkliga miljöer. Om robotflottor når betydande omfattning kan det ge ett löpande behov av molnkapacitet. Men den avgörande frågan återstår: om humanoida robotar kan kommersialiseras i stor skala.

Nvidias tänkta AI-kretslopp för robotik

Affären passar in i Nvidias bredare modell för robotutveckling: centraliserad AI-infrastruktur för träning och simulering, tillsammans med beräkningskraft i själva roboten för att köra modeller i fält.

Nvidia beskriver Isaac Sim som ett ramverk för robotsimulering, testning och generering av syntetisk data i fysiskt baserade virtuella miljöer. Den bredare Isaac-plattformen omfattar ramverk för simulering och robotinlärning, accelererade bibliotek, AI-modeller och utvecklingsflöden för autonoma maskiner, inklusive humanoider.

I praktiken kan arbetsflödet se ut så här:

1. Molninfrastruktur: Nscales Vera Rubin-kapacitet levererar beräkningskraft för modellträning och storskalig simulering.
2. Simulering och syntetisk data: Isaac Sim kan skapa virtuella miljöer för att testa robotars beteende och ta fram träningsdata.
3. Beräkning i roboten: Robotar i drift behöver snabb perception och styrning med låg fördröjning, vilket kräver kapacitet i maskinen – inte bara i molnet.
4. Förbättring i cykler: Resultat från verklig drift kan användas i nya tester, simuleringar och modelluppdateringar.

Detta är en utvecklingsmodell, inte en bekräftelse på exakt hur en färdig Figure-installation kommer att byggas. Infrastrukturpartnerskapet är annonserat, men de operativa detaljerna och den framtida mängden robotar är fortfarande oprövade.

Figure-robotar kan också hamna hos Nscale

Parterna planerar även att undersöka om Figures robotar kan användas i Nscales egen leveranskedja. 8 Det är ett möjligt användningsfall, inte en offentliggjord inköpsorder, utrullning eller tidplan för robotar i Nscales anläggningar.

Strategiskt är idén ändå intressant: Nscale kan bli både leverantör av AI-infrastrukturen och, på sikt, användare av de fysiska AI-system som infrastrukturen hjälper till att träna.

En mindre affär än Anthropic-avtalet – men mot en annan marknad

Figure-affären breddar Nscales exponering från allmän efterfrågan på AI-moln till fysisk AI. Separat har Nscale kopplats till ett rapporterat sexårigt avtal med Anthropic på omkring 45 miljarder dollar för beräkningskapacitet vid Monarch-anläggningen i West Virginia. Enligt uppgifterna omfattar det cirka 460 megawatt kapacitet.

Avtalen pekar mot två olika typer av efterfrågan:

• Frontiermodeller: Stora, centraliserade datacenter för att utveckla och köra avancerade AI-modeller.
• Fysisk AI: Centraliserad träning och simulering, men på sikt även löpande stöd för inlärning och inferens – alltså modellkörning – i robotflottor.

Figure-avtalet är betydligt mindre i angivet dollarvärde än det rapporterade Anthropic-avtalet. Men det testar en annan långsiktig marknad: om allt mer kapabla robotar kan skapa återkommande efterfrågan på simulering, multimodal modellträning och kontinuerliga förbättringar av robotflottor. Utfallet beror på genomförandet, särskilt utbyggnaden i Texas, tillgången till el och hårdvara samt Figures förmåga att sälja och skala humanoida robotar.

Slutsats

Nscales partnerskap med Figure är mer än ett GPU-avtal. Det förenar ett initialt kapacitetsåtagande på 3,5 miljarder dollar, en möjlig utökning över 6 miljarder dollar, en ägarinvestering och rollen som föredragen leverantör. 14

Samtidigt är de största siffrorna fortfarande framåtblickande. Upp till 100 000 GPU:er och den större investeringsnivån är potentialer, inte färdig kapacitet. När de första Vera Rubin-systemen planeras för andra halvåret 2027 blir leveransen, tillgången på infrastruktur och efterfrågan på humanoida robotar de verkliga testen för om fysisk AI kan bli en varaktig ny källa till molnefterfrågan. 14