Как Jia применяет ИИ и блокчейн, чтобы закрыть кредитный разрыв для малого бизнеса на Филиппинах

Огромный кредитный разрыв для малого бизнеса

На Филиппинах малые и средние предприятия составляют около 99% всех компаний и обеспечивают значительную часть занятости. Однако многие из них не могут получить банковские кредиты: у них часто нет достаточного залога, длинной кредитной истории или стандартизированной финансовой отчетности.

Из‑за этого формируется один из крупнейших кредитных разрывов в регионе — сотни миллиардов долларов неудовлетворенного спроса на финансирование.

Такая ситуация создает возможность для финтех‑компаний, которые способны по‑другому оценивать риски и быстрее распределять капитал.

Что строит Jia

Jia была основана Заком Марксом (Zach Marks) и Чэн Чэн (Cheng Cheng) — бывшими сотрудниками финтех‑компании Tala, известной проектами в области финансовой инклюзии.

Стартап позиционирует себя как «финансовую операционную систему» для малого бизнеса в развивающихся рынках.

Первый ключевой продукт платформы — финансирование счетов‑фактур и цепочек поставок. Компания может загрузить инвойс и получить аванс — часто менее чем за 24 часа — с условиями погашения от одного дня до нескольких месяцев.

Для бизнеса это означает возможность быстро превратить неоплаченные счета в оборотный капитал и поддерживать стабильный денежный поток.

Как работает модель

Подход Jia объединяет две основные технологические составляющие.

AI‑оценка кредитоспособности

Традиционные банки обычно опираются на жесткие кредитные рейтинги и требования к залогу. Jia использует AI‑модели андеррайтинга, которые анализируют альтернативные данные — например, транзакции и операционную активность бизнеса.

Это позволяет оценивать компании, которые часто получают отказ в классических банках.

Блокчейн‑пулы ликвидности

Для финансирования кредитов компания привлекает ликвидность через блокчейн‑инфраструктуру. В ранних раундах инвестиций был выделен отдельный капитал для on‑chain пулов ликвидности, куда могут вкладываться глобальные инвесторы.

Фактически модель пытается конвертировать международный цифровой капитал в кредиты в местной валюте для бизнеса на развивающихся рынках.

Текущие результаты

Хотя Jia остается стартапом ранней стадии, компания уже сообщила о нескольких важных показателях роста:

• Более 15 000 профинансированных инвойсов для малого бизнеса.
• Около $1 млн ежемесячных выдач кредитов, растущих примерно на 10% каждый месяц.
• Уровень кредитных потерь значительно ниже отраслевых средних, по данным самой компании.

Более ранние сообщения также отмечали, что платформой пользуются свыше 2 000 владельцев малого бизнеса, а общий объем выдач превысил $2 млн на рынках Филиппин и Кении.

Эти цифры указывают на переход от пилотной стадии к масштабируемой модели кредитования, хотя независимые публичные данные о дефолтах и качестве портфеля пока ограничены.

Инвестиции и финансирование

Для развития платформы Jia привлекла несколько раундов венчурного финансирования.

Основные этапы:

• $4,3 млн seed‑раунд (2023) под руководством TCG Crypto при участии BlockTower, Hashed Emergent, Saison Capital и Global Coin Research.
• Дополнительное обязательство на $1 млн для создания on‑chain пулов ликвидности.
• $3 млн seed‑раунд (2026) под руководством Coinbase Ventures, с участием Stellar Development Foundation и A100x, а также повторными инвестициями TCG и Hashed Emergent.

В сумме стартап привлек около $7,3 млн.

План: финансовая операционная система для SME

Финансирование счетов‑фактур — только первый этап стратегии.

Долгосрочная цель Jia — построить полноценную финансовую платформу для малого бизнеса, которая может включать:

• кредиты на оборотный капитал
• платежные и трансграничные операции
• инструменты управления денежными потоками
• интегрированное финансирование цепочек поставок

Идея в том, чтобы предоставить малым компаниям единый финансовый интерфейс, где доступ к капиталу, платежам и управлению финансами объединен в одной системе — при этом инфраструктура ИИ и блокчейна помогает распределять капитал быстрее и дешевле, чем традиционные банковские механизмы.

Если модель окажется масштабируемой, она может помочь открыть финансирование для миллионов компаний в развивающихся экономиках — именно тех, на которых держится большая часть экономической активности, но которые исторически остаются недофинансированными.