Eighteen48 Partners привлекает €175 млн на первом закрытии фонда Private Equity Fund I

Eighteen48 Partners объявила о запуске своего первого специализированного фонда прямых инвестиций — Eighteen48 Private Equity Fund I, ориентированного на сделки buyout в европейском среднем сегменте рынка. Лондонская инвестиционная компания сообщила о первом закрытии на уровне €175 млн, что составляет половину от целевого размера фонда в €350 млн.

Фонд создается для предоставления инвесторам доступа к частным инвестиционным сделкам вне открытых аукционов (off‑market) по всей Европе, которые чаще всего находят и структурируют независимые спонсоры.

Размер фонда и первый этап привлечения капитала

• Первое закрытие: €175 млн
• Целевой размер фонда: €350 млн

Первое закрытие фактически запускает дебютный фонд Eighteen48 и демонстрирует интерес инвесторов к стратегиям, связанным с независимыми спонсорами на европейском рынке buyout‑сделок.

Кто инвестирует в фонд

Капитал в первом закрытии предоставили как существующие, так и новые инвесторы. Среди них:

• действующие клиенты Eighteen48, увеличившие свои вложения
• институциональные инвесторы
• семейные офисы
• ультрасостоятельные частные инвесторы (UHNWI)

Эти участники рынка делают ставку на специализированную модель поиска сделок, основанную на сотрудничестве с независимыми спонсорами.

Инвестиционная стратегия: сделки через независимых спонсоров

Фонд сосредоточится на buyout‑инвестициях в компании среднего сегмента (mid‑market) Европы, при этом ключевым источником сделок будут независимые спонсоры.

Такие спонсоры работают иначе, чем традиционные фонды private equity:

• сначала находят и анализируют потенциальную цель для покупки
• структурируют и договариваются о сделке
• затем привлекают капитал инвесторов под конкретную транзакцию

Благодаря этому многие сделки оказываются вне публичных аукционов, что иногда снижает уровень конкуренции за активы и позволяет инвесторам получить доступ к более уникальным возможностям.

Eighteen48 выступает партнером по капиталу для таких сделок, помогая финансировать приобретения компаний среднего размера по всей Европе.

Более €200 млн уже инвестировано

Хотя сам фонд запускается впервые, стратегия компании не новая. С 2020 года Eighteen48 уже инвестировала более €200 млн в сделки, реализованные по модели независимых спонсоров.

Этот опыт стал фундаментом для создания фонда с постоянным капиталом, который позволит масштабировать существующий подход.

Почему эта модель набирает популярность

Модель независимых спонсоров давно распространена в США, но в Европе она только начинает активно развиваться. Инвесторы проявляют интерес к ней из‑за нескольких факторов:

• доступ к внеаукционным сделкам
• более гибкая структура инвестиций
• лучшая согласованность интересов между спонсорами и инвесторами

Позиционирование Eighteen48 на рынке

Запуск Private Equity Fund I переводит Eighteen48 от стратегии инвестирования «сделка за сделкой» к полноценной структуре фонда с заранее привлеченным капиталом.

Это позволяет компании:

• быстрее финансировать сделки
• формировать диверсифицированный портфель
• закрепить позицию специализированного партнера для независимых спонсоров в Европе

С учетом целевого объема фонда €350 млн и более чем €200 млн уже инвестированных средств, Eighteen48 стремится занять нишу среди управляющих, работающих в сегменте европейских mid‑market buyout‑сделок через независимых спонсоров — области, которую многие инвесторы считают недостаточно охваченной традиционными фондами private equity.