RAMmageddon 2026: кризис DRAM добрался до DDR2 — как ИИ-бум перекроил рынок памяти

Столкнувшись с недоступными квотами на DDR4/DDR5 и увеличенными сроками поставок, производители электроники начали обращаться к более старым поколениям памяти — DDR2 и DDR3 — чтобы обеспечить необходимые объёмы . Это вызвало неожиданный и резкий скачок спроса на стандарт, выпущенный ещё в 2003 году. TrendForce подтвердил траекторию роста цен: контрактные цены на DDR2 выросли на 55–60% во втором квартале 2026-го с дальнейшим повышением впереди .

Как переход на HBM влияет на поставки устаревшей DRAM

Перераспределение мощностей создаёт серьёзную физическую проблему. Производство одного бита HBM требует примерно в три раза больше мощностей пластин, чем эквивалентная линия DDR5, поэтому каждый запуск HBM напрямую сокращает выпуск товарной DRAM . Utmel описывает это как «компромисс 3:1» .

Ожидается, что это структурное сжатие предложения сохранится как минимум до 2027 года. ICallin сообщает, что «большая тройка» структурно «лишает DDR4 и DDR5 производственных ресурсов как минимум до 2027 года» . IDC прогнозирует рост предложения DRAM в 2026 году лишь на ~16%, что значительно ниже исторической нормы .

Мощности по выпуску устаревшей памяти также ограничены. Предложение DDR3 сжато из-за нехватки старых производственных линий, что затрудняет долгосрочные контракты на поставку . DDR4 и DDR5 по-прежнему распределяются по квотам с увеличенными сроками поставки . Хотя Samsung и SK Hynix продлили производство DDR4 до 2026 года, подавляющая часть этого объёма уже законтрактована корпоративными клиентами и недоступна на открытом потребительском рынке .

Влияние на цены потребительской электроники и характеристики ноутбуков

Стоимость компонентов резко выросла. К началу 2026 года один чип DDR5 объёмом 16Gb, стоивший $6,84 в сентябре 2025-го, подскочил до $27,20 к декабрю . Только память для 16-гигабайтного модуля ноутбука оценивалась примерно в $217,60 до сборки и наценки .

До конца 2025 и в начале 2026 года крупные производители ноутбуков частично сглаживали рост издержек за счёт ранее заключённых контрактов на поставку . Однако по мере исчерпания этих резервов розничные цены теперь растут . Forbes сообщал, что производители ПК не могли назвать точные цены на новые модели из-за неопределённости со стоимостью компонентов памяти .

Происходит снижение характеристик. Производители аппаратного обеспечения активно проектируют или перенастраивают продукты для использования DDR2 и DDR3 вместо DDR4/DDR5, что означает, что некоторые потребительские устройства в 2026 году будут выпускаться с существенно более старыми и медленными стандартами памяти . Это необычный шаг назад для рынка. Samsung публично предупредил, что нехватка памяти приведёт к росту цен во всей электронной промышленности в 2026 году .

Прогнозы отрасли

Смягчения ситуации в ближайшее время не ожидается. TrendForce прогнозирует, что рост цен на DRAM сохранится как минимум до третьего квартала 2026 года, причём DDR2 подорожает ещё на 35–40% . SK Hynix, по сообщениям, полностью распродал все свои производственные мощности на 2026 год заранее . Многие аналитики ожидают, что структурный дефицит предложения сохранится до 2027 года, поскольку производители не заинтересованы в переключении мощностей HBM обратно на менее маржинальную товарную DRAM, пока спрос на ИИ остаётся высоким . Utmel характеризует текущую ситуацию как «суперцикл памяти 2026 года», когда цены на DRAM и NAND выросли более чем на 500% от минимальных уровней .

Обеспокоенность правительств и антимонопольное внимание

Концентрированная структура рынка — три компании контролируют примерно 95% мирового рынка DRAM — привлекает внимание антимонопольных органов по мере достижения ценами рекордных уровней. В январе 2026 года в США был подан новый коллективный иск против Samsung, Micron и SK Hynix с обвинениями в сговоре о ценах на DRAM . Федеральный судья отклонил более ранний набор антимонопольных претензий в октябре 2025 года , но процесс обжалования и новые судебные разбирательства продолжаются.

Существуют исторические прецеденты для таких расследований. Китай начал расследование о фиксировании цен на DRAM в 2018 году во время аналогичного скачка цен . Министерство юстиции США ранее добилось урегулирования на $90 миллионов с Samsung в 2007 году по делу о сговоре о ценах на DRAM, а несколько компаний признали вину и выплатили более $729 миллионов уголовных штрафов в 2000-х годах . Власти Южной Кореи заявили, что предпримут меры в связи с резким ростом цен на DRAM, включая мониторинг рынка и ценообразования .