Китай переходит к точечным ограничениям экспорта редкоземельных металлов: поставки в США и Японию рухнули, в Нидерланды взлетели на 121%

Китайские «ножницы» для редкоземельных рынков

Китай изменил свою политику в области экспорта редкоземельных металлов: от всеобъемлющих запретов он перешел к точечным, адресным ограничениям. Основой новой стратегии стала система лицензирования, введенная в апреле 2025 года. Она позволяет Пекину создавать резко различающиеся торговые потоки: наказывать геополитических противников, одновременно направляя сырье через дружественные перерабатывающие центры .

Кардинально различающиеся данные по торговле

Цифры за первую половину 2026 года ясно показывают целенаправленный характер давления:

• США: Поставки семи контролируемых редкоземельных минералов сократились на 28% в H1 2026 года. Экспорт сырья и металлов, подпадающих под контроль, фактически упал до нуля к маю 2026 года . По данным Silverado, поставки соединений и металлов в США «сократились до нуля в мае 2026» .
• Япония: Отгрузки по семи контролируемым категориям обрушились на 51% в годовом исчислении — значительно больше, чем среднемировое падение на 16% . В июне 2026 года Китай вообще не отправил в Японию галлий, диспрозий, тербий или иттрий, продлив многомесячное перекрытие поставок, вызванное дипломатическим спором вокруг Тайваня .
• Нидерланды: Страна получила 1400 метрических тонн в июне 2026 года — рост на 121%. Это сделало Нидерланды третьим по величине рынком сбыта китайских редкоземельных металлов по объему . Нидерланды служат европейским перерабатывающим и перевалочным хабом для последующего производства магнитов, а не конечным потребителем.

Как работает механизм

Архитектура экспортного контроля спроектирована так, чтобы обеспечить правовую защиту и возможность точной настройки:

• Апрель 2025: Китай включил семь тяжелых редкоземельных элементов в список товаров двойного назначения, требующих получения лицензии Министерства коммерции .
• Октябрь 2025: Была добавлена вторая волна ограничений (приостановлена до ноября 2026 года), охватывающая оборудование и технологии для переработки .
• Лицензионная система номинально является «ненаправленной» — она распространяется на все страны. Однако на практике Пекин выдает лицензии выборочно, исходя из состояния дипломатических отношений. Министерство коммерции Китая представляет это как «защиту национальной безопасности и выполнение международных обязательств» в рамках «правил игры» .
• Рост поставок в Нидерланды согласуется с китайской пропагандой, представляющей Нидерланды как один из трех крупнейших рынков и отражающей легитимный спрос со стороны ЕС, который Пекин решает удовлетворить .

Последствия для глобальных цепочек поставок и западной диверсификации

1. Ускорение бифуркации цепочек поставок. Стратегия Китая заключается в том, чтобы перекрыть доступ к сырью для противников, но при этом продолжать экспорт готовых магнитов. Это модель «дефицит как источник дохода»: стоимость экспорта редкоземельных металлов выросла на 44,9% в январе-мае 2026 года, несмотря на рост объемов всего на 2,2% . ЕЦБ предупреждает, что эти ограничения могут привести к значительным потерям выпуска в обрабатывающих отраслях по всему миру .

2. Европейский Закон о критически важном сырье (CRMA) пробуксовывает. CRMA ставит к 2030 году цели: 10% добычи, 40% переработки и 25% вторичной переработки в ЕС, а также ограничение зависимости от одного поставщика на уровне не более 65% . Однако Европейская счетная палата (ECA) в феврале 2026 года пришла к выводу, что усилия ЕС по диверсификации «пока не дали значимых результатов» . Институт Европейского союза по изучению безопасности (EUISS) отмечает, что Китай контролирует 70% и более мировых мощностей по переработке половины из 34 материалов, которые ЕС считает критически важными, — текущие мощности не позволят устранить зависимость от китайских редкоземельных металлов до 2030 года .

3. Япония страдает сильнее всех. Дипломатическое противостояние с Пекином из-за Тайваня, обострившееся при премьер-министре Санаэ Такаити, сделало Японию главной целью перекрытия поставок. В течение нескольких месяцев не было отгрузок ключевых тяжелых редкоземельных металлов . В отчетах японских корпораций теперь говорится о нехватке, которая начинает сказываться на всей экономике, что придает дополнительную срочность поиску альтернатив для Токио .

4. Стратегическая инновация: «правила игры» по-пекински. Пекин представляет свой экспортный контроль как законную, прозрачную систему лицензирования, а не как эмбарго. Это позволяет ему избежать серьезных вызовов в ВТО, сохраняя при этом полную свободу действий в отношении выдачи разрешений . Эта ориентация на «международные правила», как отмечают исследователи в области геоэкономики, основана на извлечении уроков из прошлых споров в ВТО, что делает контроль структурно более сложным для оспаривания . Реальный результат — превращение контроля над цепочками поставок в оружие с юридическим прикрытием.