Как гонка за инфраструктурой ИИ может поднять цены на смартфоны

Глобальная гонка за созданием инфраструктуры искусственного интеллекта начинает менять экономику всей полупроводниковой отрасли. Один из неожиданных эффектов — возможное подорожание обычных смартфонов.

Руководители отрасли предупреждают, что стремительное строительство дата‑центров для ИИ потребляет огромные объемы микросхем и памяти. Генеральный директор британской телеком‑компании BT Group Эллисон Киркби отметила, что этот спрос уже приводит к дефициту компонентов и может подтолкнуть производителей смартфонов к повышению цен.

Почему инфраструктура ИИ «съедает» поставки чипов

Крупнейшие облачные компании — так называемые гиперскейлеры (например, Amazon, Microsoft или Google) — вкладывают миллиарды долларов в развитие систем искусственного интеллекта. Для обучения и работы моделей требуются мощные графические процессоры, специализированные ускорители и огромные объемы оперативной и флеш‑памяти.

Производственные мощности полупроводниковой индустрии ограничены, поэтому резкий рост спроса со стороны дата‑центров напрямую конкурирует с производством компонентов для потребительской электроники — смартфонов, ноутбуков и планшетов. В результате масштабные закупки памяти и серверных компонентов начинают «стягивать» ресурсы со всего рынка.

По словам Киркби, волна инвестиций в ИИ уже распространяет дефицит чипов за пределы телеком‑сектора и может затронуть рынок мобильных устройств, где рост затрат на комплектующие часто перекладывается на покупателей.

Узкое место — память DRAM и NAND

Наиболее острый дефицит наблюдается в сегменте микросхем памяти, прежде всего DRAM и NAND‑flash. Эти компоненты одинаково важны и для серверов ИИ, и для смартфонов.

Системы искусственного интеллекта обрабатывают гигантские массивы данных и требуют больших объемов высокопроизводительной памяти. Спрос со стороны дата‑центров вырос настолько быстро, что предложение не успевает за ним, а цены на память начали расти.

Для производителей смартфонов это особенно чувствительно: память — значительная часть себестоимости устройства (bill of materials, BoM). Когда цены на DRAM или NAND увеличиваются, дорожает и производство телефонов. По оценкам отраслевых аналитиков, рост цен на компоненты уже затрагивает все ценовые категории устройств и особенно сильно бьет по недорогим моделям.

Как рост стоимости чипов влияет на цену смартфона

Когда память дорожает, производители телефонов обычно выбирают один из нескольких сценариев:

• повысить розничную цену устройства;
• уменьшить объем памяти (например, предлагать меньше RAM или накопителя);
• отложить запуск новых моделей;
• сократить объем производства, чтобы сохранить маржу.

Флагманские бренды зачастую легче перекладывают рост расходов на покупателей. А вот бюджетные и среднеценовые модели работают с гораздо меньшей маржей и сильнее страдают от скачков цен на компоненты.

Возможное сокращение поставок смартфонов в 2026 году

Аналитики предупреждают, что дефицит памяти может замедлить производство смартфонов во всем мире. По прогнозу Counterpoint Research, глобальные поставки смартфонов могут снизиться примерно на 2,1% в 2026 году из‑за роста цен на компоненты.

При этом средняя цена продажи смартфонов может вырасти, поскольку производители будут компенсировать давление на маржу.

Некоторые прогнозы предполагают и более сильное падение рынка, если дефицит памяти окажется более длительным или масштабным.

Средний сегмент и развивающиеся рынки под наибольшим давлением

Влияние дефицита распределится по рынку неравномерно.

Премиальные устройства обычно сохраняют спрос благодаря сильным брендам и более высокой марже. А вот средний и бюджетный сегменты зависят от строгого контроля себестоимости, поэтому рост цен на память может особенно сильно ударить по этим моделям.

Наибольший риск наблюдается на развивающихся рынках, где покупатели чувствительны к цене. Например, в Индии уже отмечаются признаки замедления рынка смартфонов на фоне роста стоимости RAM и более осторожных потребительских расходов.

Более широкий сдвиг в экономике полупроводников

Текущая ситуация отражает более глубокое изменение в технологической индустрии. Инфраструктура искусственного интеллекта становится одним из главных драйверов спроса на полупроводники и постепенно перетягивает производственные мощности на более прибыльные серверные компоненты.

Пока крупные облачные компании продолжают вкладывать миллиарды в дата‑центры для ИИ, конкуренция за ключевые компоненты — прежде всего DRAM и NAND — вероятно, останется высокой. А значит, последствия глобального бума ИИ могут со временем проявиться в самом обычном месте: в цене следующего смартфона.