Почему Binance Research считает криптовалюту неудобным убежищем для незаконных средств

Эти оценки основаны на агрегированных данных из публичных действий по заморозке и изъятию средств, в которых участвовали организации вроде Tether, Интерпола и подразделения T3 Financial Crime Unit.

По мнению авторов отчёта, высокий уровень возврата связан с тем, что публичные блокчейны позволяют легче отслеживать движение средств, чем непрозрачные банковские цепочки или операции с наличными.

2. Незаконные транзакции — менее 1% всей активности

Ещё один важный момент — масштаб незаконных операций относительно всего крипторынка.

• Незаконная активность составляет менее 1% общего объёма транзакций в блокчейнах.
• При этом суммарный объём незаконных средств, видимых в сети, превысил $75 млрд в 2025 году.

Этот показатель вырос примерно на 28% по сравнению с 2024 годом.

Binance Research подчёркивает: хотя сумма выглядит большой, значительная часть этих средств остаётся заметной в блокчейне и часто оказывается трудно переводимой в реальные деньги.

3. Прозрачность блокчейна упрощает расследования

Каждая транзакция в публичных блокчейнах сохраняется навсегда. Это создаёт постоянный цифровой след, который можно анализировать.

Следователи используют несколько инструментов:

• кластеризацию кошельков и атрибуцию адресов
• аналитические системы анализа блокчейна
• системы мониторинга KYT (Know Your Transaction) на криптобиржах

С их помощью можно отслеживать средства, связанные с взломами, мошенничеством, вымогательством (ransomware), обходом санкций и даркнет‑рынками.

В отличие от наличных денег, где операции практически не оставляют следов, блокчейн делает финансовую историю публичной и доступной для последующего анализа.

4. Ограничения инфраструктуры отмывания

Даже при попытке скрыть происхождение средств преступники сталкиваются с техническими ограничениями.

В отчёте отмечается ограниченная пропускная способность криптовалютных миксеров — сервисов, которые смешивают транзакции для маскировки источника средств.

• Некоторые популярные миксеры обрабатывают около $10 млн в день.
• При такой скорости отмывание $1 млрд может занять более 100 дней.

Такие объёмы также могут привлечь внимание аналитических компаний и правоохранительных органов.

5. Всё сложнее вывести деньги в реальную экономику

Даже если средства проходят через несколько кошельков, их нужно обналичить или обменять.

Именно здесь появляются ключевые барьеры:

• процедуры KYC (идентификация клиентов) на централизованных биржах
• системы KYT, которые автоматически отмечают подозрительные адреса
• возможность заморозки стейблкоинов эмитентами

Компании‑эмитенты стейблкоинов и криптобиржи всё чаще блокируют операции, связанные с подозрительными кошельками, что значительно усложняет вывод средств.

6. Усиление сотрудничества в индустрии

Отчёт также отмечает рост сотрудничества между участниками криптоэкосистемы:

• криптовалютные биржи
• эмитенты стейблкоинов
• аналитические компании блокчейна
• международные правоохранительные органы

Совместные меры — например, чёрные списки кошельков, заморозка токенов и совместные расследования — повышают эффективность борьбы с незаконными средствами.

Важная оговорка

Следует учитывать, что анализ подготовлен Binance Research и отраслевыми источниками, поэтому он отражает интерпретацию данных со стороны индустрии и не является полным государственным аудитом мировых финансовых преступлений.

Тем не менее представленные цифры указывают на ключевой вывод: хотя незаконная активность в криптовалютах существует, прозрачность блокчейна, контроль на биржах и ограничения инфраструктуры отмывания могут делать сокрытие крупных преступных средств сложнее, а не проще.