Como a Jia usa IA e liquidez em blockchain para financiar pequenas empresas nas Filipinas

O problema: um enorme déficit de crédito para PMEs

Nas Filipinas, pequenas e médias empresas representam cerca de 99% de todos os negócios e uma parcela significativa do emprego no país. Apesar disso, muitas não conseguem acessar crédito formal.

Entre os principais obstáculos estão:

• falta de garantias (colateral)
• histórico de crédito limitado
• registros financeiros pouco padronizados

Esse cenário cria uma lacuna gigantesca entre oferta e demanda de crédito — abrindo espaço para fintechs capazes de avaliar risco de forma diferente e distribuir capital de maneira mais eficiente.

O que a Jia está construindo

Fundada por Zach Marks e Cheng Cheng, ambos ex‑funcionários da fintech de inclusão financeira Tala, a Jia se apresenta como um “sistema operacional financeiro” para pequenas empresas em mercados emergentes.

O primeiro produto principal da plataforma é financiamento de faturas e da cadeia de suprimentos.

Na prática, o funcionamento é simples:

• uma empresa envia uma fatura que ainda não foi paga
• a Jia adianta parte do valor
• o negócio recebe capital de giro rapidamente

A empresa afirma que o processo pode liberar recursos em menos de 24 horas, com prazos de pagamento que variam de um dia até vários meses.

Isso permite que negócios transformem contas a receber em dinheiro imediato para pagar fornecedores, comprar estoque ou manter operações funcionando.

Como o modelo funciona

A abordagem da Jia combina duas camadas tecnológicas principais.

1. Análise de crédito com inteligência artificial

Bancos tradicionais costumam depender de pontuações de crédito rígidas ou exigência de garantias. A Jia utiliza modelos de underwriting baseados em IA para analisar sinais alternativos — como dados de transações e atividade comercial — ao avaliar o risco de um negócio.

Isso permite analisar empresas que muitas vezes seriam recusadas por credores tradicionais.

2. Pools de liquidez em blockchain

Do lado do financiamento, a Jia utiliza liquidez baseada em blockchain para alimentar seus empréstimos.

Parte das rodadas de investimento da empresa incluiu recursos destinados especificamente a pools de liquidez on‑chain, permitindo que investidores globais forneçam capital que depois é convertido em crédito para pequenas empresas em mercados emergentes.

Na prática, a proposta é transformar capital digital global em empréstimos em moeda local para PMEs.

Tração até agora

Embora ainda esteja em estágio inicial, a Jia já divulgou alguns marcos de crescimento:

• Mais de 15.000 faturas financiadas para pequenas empresas.
• Cerca de US$1 milhão em novos empréstimos por mês, com crescimento aproximado de 10% mês a mês.
• Taxas de perda de crédito abaixo da média do setor, segundo dados divulgados pela empresa.

Relatos anteriores também indicam que a plataforma já atendeu mais de 2.000 donos de pequenos negócios e ultrapassou US$2 milhões em originação total em mercados como Filipinas e Quênia.

Esses números indicam que a startup já saiu da fase piloto e caminha para uma operação de crédito mais escalável — embora dados públicos independentes sobre inadimplência e desempenho da carteira ainda sejam limitados.

Investimentos e financiamento

A Jia levantou várias rodadas iniciais para desenvolver sua plataforma.

Entre os principais marcos:

• US$4,3 milhões em rodada seed (2023) liderada pela TCG Crypto, com participação de BlockTower, Hashed Emergent, Saison Capital e Global Coin Research.
• US$1 milhão adicional destinado especificamente a pools de liquidez on‑chain.
• US$3 milhões em rodada seed (2026) liderada pela Coinbase Ventures, com investidores como Stellar Development Foundation e A100x, além de novos aportes de TCG e Hashed Emergent.

No total, a empresa afirma ter levantado cerca de US$7,3 milhões desde sua criação.

Um “sistema operacional financeiro” para PMEs

Embora o ponto de entrada seja a antecipação de faturas, a visão da Jia é mais ampla.

A empresa pretende evoluir para uma plataforma financeira completa para pequenas empresas, que pode incluir:

• empréstimos de capital de giro
• pagamentos e transações internacionais
• ferramentas de gestão de fluxo de caixa
• financiamento integrado de cadeia de suprimentos

A ideia é oferecer às PMEs uma única plataforma para operações financeiras — usando infraestrutura de IA e blockchain para mover capital de forma mais eficiente do que o sistema bancário tradicional.

Se o modelo escalar, ele pode ajudar a liberar financiamento para empresas que sustentam grande parte das economias emergentes, mas que historicamente permanecem fora do alcance do crédito formal.