IA disputa memória com celulares — e o preço dos smartphones pode subir

O suposto acerto de preços entre Apple e Samsung deve ser visto menos como um reajuste normal de componentes e mais como um sinal do aperto provocado pela inteligência artificial no mercado de memórias. A Apple teria aceitado cotações para o primeiro trimestre de 2027 de quase US$ 2 por gigabit (Gb) de DRAM e cerca de US$ 0,33 por Gb de memória flash NAND — valores 30% a 40% acima das cotações do terceiro trimestre de 2026. A Apple não confirmou publicamente o acordo; portanto, trata-se de uma informação da cadeia de fornecedores, e não de um contrato divulgado pela empresa. 210

Por que data centers de IA afetam a memória dos celulares

Samsung, SK Hynix e Micron vêm direcionando capacidade mais avançada para HBM (high-bandwidth memory, memória de alta largura de banda) e DRAM para servidores, usadas em infraestrutura de IA. Segundo a TrendForce, essa alocação reduz a oferta de DRAM para eletrônicos de consumo e prolonga o ciclo de alta dos preços de memória. 48

A produção não pode ser ampliada de uma hora para outra. A TrendForce informou que os estoques dos fornecedores estavam em níveis historicamente baixos em 2026 e que a oferta adicional estava sendo destinada principalmente a servidores. A consultoria também projetou o maior crescimento de preços justamente para a DRAM de consumo, após cortes relevantes de oferta pelos fabricantes. 51

Para empresas de celulares, isso torna a compra de RAM móvel e armazenamento mais difícil. A eventual aceitação antecipada de preços maiores por uma compradora do porte da Apple pode criar uma referência mais cara para negociações posteriores. Mas não há evidência pública de um resultado contratual específico para Oppo, Vivo ou qualquer outra fabricante chinesa. 210

2027: DRAM deve continuar apertada, mas NAND pode ter alívio

Há bons indícios de pressão contínua sobre a DRAM em 2027. A TrendForce espera que a alocação de capacidade para HBM e a demanda de servidores de IA mantenham a oferta restrita e os preços em trajetória de alta. A nova capacidade planejada para 2027 levará tempo até gerar um impacto relevante. 54

Isso não significa, porém, que todos os tipos de memória seguirão o mesmo caminho. A previsão da TrendForce aponta uma divergência: a DRAM deve continuar apertada, enquanto a NAND flash pode entrar em um cenário de oferta mais folgada no segundo semestre de 2027, quando nova capacidade chegar ao mercado em meio à demanda fraca por eletrônicos de consumo. 5455

Em outras palavras, a cotação de NAND para o primeiro trimestre de 2027 pode ser bem maior que a de 2026, mas isso não prova que faltará NAND — ou que seus preços subirão indefinidamente. O desfecho dependerá da expansão das fábricas, do rendimento de produção, do mix de produtos e do ritmo de investimento em infraestrutura de IA.

iPhone 18 Pro: memória virou uma parcela muito maior do custo

A TrendForce estimou que os custos de memória do iPhone 18 Pro de 256 GB no terceiro trimestre de 2026 estavam quase 400% maiores que um ano antes. Esse número se refere apenas à parcela de memória do aparelho, não ao custo total de fabricar o iPhone. 40

O custo total da lista de materiais — os componentes do aparelho, ou BOM na sigla em inglês — foi estimado em cerca de 38% acima do ano anterior para o modelo de 256 GB. A fatia da memória nesse total subiu de aproximadamente 10% para cerca de 34% no terceiro trimestre de 2026, e poderia superar 40% no primeiro semestre de 2027. 44

Para a Apple, as opções são conhecidas, mas pouco confortáveis: absorver parte do impacto com margens menores, economizar em outros componentes, alterar configurações ou elevar o preço ao consumidor. A TrendForce projetou aumentos de aproximadamente 10% a 20% nos preços dos novos iPhones, com a Apple absorvendo uma parte do custo para preservar participação de mercado. São projeções, não preços oficiais da Apple. 40

O que se sabe — e o que não se sabe — sobre preços de iPhone na China

As informações disponíveis sustentam que há forte pressão nos custos de componentes, mas não estabelecem mudanças oficiais nos preços de varejo na China para iPhone 18 Pro, iPhone Air ou iPhone 17. Tampouco provam que uma eventual alteração em um modelo específico tenha sido causada exclusivamente pela memória.

Previsões de preço para o iPhone 18 Pro não devem ser confundidas com uma tabela de preços chinesa. O preço regional definido pela Apple também pode refletir câmbio, impostos, estratégia de canais e concorrência, além dos custos dos componentes.

Por que marcas menores de Android podem ficar mais expostas

A escala de compras da Apple e sua capacidade de assumir compromissos de grandes volumes podem lhe dar mais segurança de abastecimento do que compradores menores durante um mercado restrito. Se os grandes clientes garantirem suas alocações cedo, fabricantes com menor poder de compra poderão receber cotações mais altas ou condições de disponibilidade menos favoráveis.

Para marcas mais sensíveis a custo, as possíveis respostas são comercialmente difíceis: aceitar margens menores, reajustar preços, reduzir opções de RAM ou armazenamento, limitar promoções ou rever planos de produto. Essas são implicações de um mercado com oferta mais restrita — não evidência de que uma fabricante específica já tenha adotado tais medidas. A TrendForce afirma que o aumento dos custos de memória pressiona as marcas de smartphones e pode levá-las a ajustar seus planos de produção. 58

A mudança maior: celulares agora disputam memória com data centers

A alteração estratégica é clara. Dispositivos de consumo já não competem por memória apenas com outros celulares, PCs e eletrônicos; eles competem cada vez mais com a infraestrutura de IA, que sustenta uma demanda de maior valor por HBM e DRAM para servidores.

Se essa demanda continuar forte, fabricantes de celulares premium podem estar em melhor posição para garantir fornecimento e repassar parte dos custos. Marcas focadas em preço baixo, por outro lado, terão menos espaço para manter valores agressivos e especificações generosas de memória. Para o consumidor, os efeitos mais visíveis podem ser celulares mais caros, menos opções baratas de expansão de armazenamento e descontos menores — não necessariamente porque a procura por smartphones disparou, mas porque os fornecedores de memória passaram a enxergar retornos mais atraentes nos data centers de IA. 4851