TSMC Chiayi: Wnętrze zakładu za 6,5 mld dolarów, który ma rozwiązać problem pakowania układów AI

TSMC ściga się, by zamknąć utrzymującą się, napędzaną przez AI lukę w zaawansowanym pakowaniu chipów (szczególnie CoWoS), planując z grubsza czterokrotne zwiększenie mocy i rozbudowę Parku Naukowego Chiayi na południu Tajwanu jako dedykowanego centrum zaawansowanego pakowania. Budowa Fazy II ekspansji w Chiayi rozpoczęła się 12 lipca 2026 r., dodając trzy nowe fabryki, które mają pomóc w odciążeniu wąskiego gardła, gdzie produkcja CoWoS wciąż jest o około 30% niższa od popytu . Nawet przy tym ogromnym wysiłku, dyrektor generalny TSMC, C.C. Wei, ostrzegł, że ogólne dostawy chipów nie nadążą za popytem napędzanym przez AI "przez lata" , a moce produkcyjne są wyprzedane co najmniej do 2027 r. – co oznacza, że wąskie gardło pakowania, choć się zmniejsza, prawdopodobnie utrzyma się co najmniej do 2027 r. .

Co robi TSMC, aby rozwiązać problem niedoboru zaawansowanego pakowania

Strategia TSMC mająca na celu zamknięcie luki w pakowaniu opiera się na pięciu głównych filarach:

1. Czterokrotny wzrost produkcji CoWoS. TSMC zwiększa produkcję CoWoS (Chip-on-Wafer-on-Substrate) z około 35 000 wafli miesięcznie pod koniec 2024 r. do prognozowanych 130 000 wafli miesięcznie do końca 2026 r. – to prawie 4-krotny wzrost w ciągu dwóch lat . Firma podnosi również swoje cele wydajności CoWoS na lata 2026–2027 i ponownie ocenia swoje szersze plany rozbudowy zaawansowanego pakowania .

2. Wciąż poniżej popytu. Nawet przy tym skoku, dyrektor generalny TSMC, C.C. Wei, przyznał w czerwcu 2026 r., że moce CoWoS pozostają "niezwykle ograniczone" i są wyprzedane do 2025 r., a także na 2026 r. . Analityk Handel Jones z International Business Strategies szacuje, że produkcja CoWoS jest o około 30% niższa od popytu, a TSMC odpowiada za około 95% całego zaawansowanego pakowania . Kevin Zhang, starszy wiceprezes TSMC, powiedział New York Times: "Widzę tylko, że popyt stale rośnie. To z pewnością spowoduje wiele ograniczeń" . Sama Nvidia zarezerwowała podobno 800 000–850 000 wafli CoWoS na 2026 r., co stanowi około 60% światowego popytu, pozostawiając mniej niż 15% dla konkurentów i startupów .

3. Inwestycje w wielu lokalizacjach. Oprócz Chiayi, TSMC rozbudowuje zaawansowane pakowanie w fabrykach w Zhunan (AP6B), Taichung i Tainan . Nakłady inwestycyjne na zaawansowane pakowanie mają rosnąć w tempie 24% CAGR w latach 2025–2027 . Oczekuje się, że ogólna fala wydatków kapitałowych TSMC utrzyma się do 2028 r., gdy firma będzie próbować rozwiązać problemy z dostawami chipów .

4. Rozwój pakowania nowej generacji. TSMC testuje pakowanie panelowe CoPoS (Chip-on-Panel-on-Substrate), a linia pilotażowa ma zostać ukończona do czerwca 2026 r., z potencjalnym rozpoczęciem produkcji w latach 2028–2029 . Oczekuje się, że Chiayi będzie gospodarzem pierwszej linii pilotażowej CoPoS . Na tym terenie planowane są również technologie WMCM (Wafer-Level Multi-Chip Module) i SoIC (System-on-Integrated-Chips) .

5. Szerokie uznanie w branży. O powadze wąskiego gardła świadczą nie tylko ostrzeżenia samego TSMC. Broadcom publicznie zaznaczył w marcu 2026 r., że moce produkcyjne TSMC w zaawansowanych węzłach są około trzykrotnie niższe niż to, co główni klienci planują skonsumować . Analityk z Centrum Bezpieczeństwa i Technologii Przyszłości na Uniwersytecie Georgetown zauważył, że zaawansowane pakowanie "może szybko stać się wąskim gardłem, jeśli nie zostaną poczynione proaktywne nakłady inwestycyjne" .

Kluczowe szczegóły rozbudowy Parku Naukowego Chiayi

Park Naukowy Chiayi – niegdyś pola ryżowe – przekształca się w główne centrum TSMC dla zaawansowanego pakowania nowej generacji. Oto kluczowe szczegóły:

Aspekt	Szczegóły
Faza I (AP7)	Dwa zakłady CoWoS. Montaż wyposażenia w Zakładzie 2 rozpoczął się w II połowie 2025 r., a produkcja spodziewana jest w 2026 r.; w Zakładzie 1 montaż wyposażenia zaplanowano na 2026 r., a masową produkcję na 2027/2028 r. . Obiekty Fazy I rozpoczęły masową produkcję w czerwcu 2026 r. .
Rozpoczęcie budowy Fazy II	12 lipca 2026 r. – oficjalnie ogłoszone przez tajwańskiego ministra nauki i technologii Wu Cheng-wena .
Zakres Fazy II	Trzy dodatkowe obiekty zaawansowanego pakowania na działce o powierzchni około 90 hektarów . (Niektóre raporty, powołujące się na Reutera, wspominają o dwóch obiektach – dokładna liczba może zależeć od tego, czy wszystkie trzy są zarządzane bezpośrednio przez TSMC .)
Całkowita powierzchnia terenu	Faza I + Faza II łącznie zajmują około 90 hektarów .
Przewidywane ukończenie	Całościowy rozwój planowany na około 2031 r. .
Planowane technologie	WMCM, SoIC i pakowanie panelowe CoPoS .
Inwestycja	TSMC inwestuje ponad 200 mld NTD (około 6,5 mld USD) w obiekty CoWoS na obszarze szerszego Parku Naukowego Południowego Tajwanu .
Rola strategiczna	Chiayi staje się głównym centrum TSMC dla zaawansowanego pakowania nowej generacji – nie tylko CoWoS, ale także powstających technologii panelowych i 3D . Po uruchomieniu obu faz, firmy z parku mają generować ponad 300 mld NTD (9,35 mld USD) rocznej produkcji .

Kiedy wąskie gardło naprawdę się rozluźni?

Szczera odpowiedź brzmi: nieprędko. Podczas gdy zakłady Fazy I zbliżają się do produkcji, obiekty Fazy II nie zostaną w pełni uruchomione przed około 2031 r. . Dyrektor generalny TSMC, C.C. Wei, określił wzrost popytu w 2026 r. jako "szaleńczy" i powiedział akcjonariuszom, że firma nie będzie w stanie zaspokoić popytu nawet wtedy, gdy moce produkcyjne w USA zostaną uruchomione w ciągu najbliższych kilku lat . Moce produkcyjne zaawansowanych węzłów są podobno wyprzedane co najmniej do 2027 r., a popyt jest o około 25 do 30% wyższy od mocy przerobowych . Dla każdego, kto kupuje krzem AI lub urządzenia na nim zbudowane, wniosek jest konkretny: podaż pozostanie ograniczona do 2027 r., a koszt najnowocześniejszych chipów będzie rósł .