Tallene bak rekordnoteringen

SpaceX valgte en fast emisjonspris i stedet for en såkalt bookbuilding-prosess, der prisen normalt justeres etter etterspørselen. Dokumentene til det amerikanske finanstilsynet SEC oppga 555,6 millioner aksjer til 135 dollar stykket, med et mål om å hente inn 75 milliarder dollar .

Enkelte rapporter opererte med 74,4 milliarder dollar, avhengig av hvordan det endelige oppgjøret ble beregnet. Likevel var 75 milliarder dollar tallet som gikk igjen i de fleste større dekningene av prisfastsettelsen .

Tilretteleggerne fikk dessuten en 30-dagers opsjon på å kjøpe ytterligere 83,3 millioner aksjer. Dersom opsjonen blir fullt utnyttet, kan det gi rundt 11,2 milliarder dollar ekstra .

Verdsettelsen på 1,77 billioner dollar bygger på rundt 13,08 milliarder utestående aksjer. Det betyr at bare omtrent 4,2 prosent av selskapet ble gjort tilgjengelig for offentlig handel . Den begrensede andelen aksjer i markedet gjorde det mulig å hente inn et rekordbeløp uten å selge en stor del av SpaceX .

Slik passerte SpaceX Saudi Aramco

Saudi Aramcos børsnotering i desember 2019 var den tidligere rekordholderen, med 29,4 milliarder dollar hentet inn. Rekorden sto i nesten sju år før SpaceX mer enn doblet beløpet .

The New York Times skrev at SpaceX-prisen også innebar en økning på over 40 prosent fra selskapets egen vurdering på 1,25 billioner dollar tidligere i 2026 . Det illustrerer hvor kraftig interessen for et rendyrket romfarts- og satellittbredbåndsselskap skal ha vært.

Wall Street-bankene bak giganten

En notering i denne størrelsesordenen krevde et omfattende banksyndikat. Goldman Sachs fikk den såkalte «lead-left»-plassen på prospektet – den mest synlige rollen og et signal om at banken var hovedtilrettelegger .

Morgan Stanley fulgte som en annen ledende bank og fikk også rollen som stabiliseringsagent. Det innebærer ansvar for å bidra til å støtte aksjekursen i markedet etter børsdebuten .

De øvrige ledende tilretteleggerne var Bank of America, Citigroup og JPMorgan Chase. Totalt ble 23 finansinstitusjoner oppført som bookrunnere, blant dem Wells Fargo og UBS . Ifølge rapporter fikk prosjektet arbeidsnavnet Project Apex under planleggingen .

Dette skjedde i 2026 – ikke 2025

Tidslinjen gjelder 2026. Flere rapporter fra april til juni peker på prisfastsettelse 11. juni og handelsstart 12. juni på Nasdaq Global Select Market og Nasdaq Texas. Oppgjøret var ventet å bli fullført innen 15. juni .

SEC erklærte registreringen effektiv 11. juni, én dag etter at senator Elizabeth Warren ba tilsynsmyndighetene utsette noteringen. Anmodningen stoppet ikke børsintroduksjonen, som fortsatte etter planen .

Påstander som fortsatt ikke er bekreftet

Det finnes flere oppsiktsvekkende påstander rundt børsnoteringen som ikke kan bekreftes uavhengig på grunnlag av kildene her. Det gjelder blant annet:

• Om emisjonen faktisk var overtegnet mer enn fire ganger, med samlet investorinteresse på over 250 milliarder dollar og over 100 milliarder dollar i ordre fra småsparere.
• Om Elon Musk passerte en nettoformue på 1 billion dollar etter børsnoteringen og dermed ble verdens første registrerte «trillionær».
• Om SpaceX-president Gwynne Shotwell skal ha holdt døren åpen for en fremtidig fusjon med Tesla.
• Om børsnoteringen var den første av tre store noteringer i 2026, sammen med planlagte emisjoner fra OpenAI og Anthropic.

Disse opplysningene krever flere og bedre kilder før de kan omtales som fakta. Pris, aksjeantall, verdsettelse, tidslinje og bankene bak tilbudet er derimot dokumentert i flere rapporter og i materiale knyttet til SEC .

Tallene bak rekordnoteringen

SpaceX valgte en fast emisjonspris i stedet for en såkalt bookbuilding-prosess, der prisen normalt justeres etter etterspørselen. Dokumentene til det amerikanske finanstilsynet SEC oppga 555,6 millioner aksjer til 135 dollar stykket, med et mål om å hente inn 75 milliarder dollar .

Enkelte rapporter opererte med 74,4 milliarder dollar, avhengig av hvordan det endelige oppgjøret ble beregnet. Likevel var 75 milliarder dollar tallet som gikk igjen i de fleste større dekningene av prisfastsettelsen .

Tilretteleggerne fikk dessuten en 30-dagers opsjon på å kjøpe ytterligere 83,3 millioner aksjer. Dersom opsjonen blir fullt utnyttet, kan det gi rundt 11,2 milliarder dollar ekstra .

Verdsettelsen på 1,77 billioner dollar bygger på rundt 13,08 milliarder utestående aksjer. Det betyr at bare omtrent 4,2 prosent av selskapet ble gjort tilgjengelig for offentlig handel . Den begrensede andelen aksjer i markedet gjorde det mulig å hente inn et rekordbeløp uten å selge en stor del av SpaceX .

Slik passerte SpaceX Saudi Aramco

Saudi Aramcos børsnotering i desember 2019 var den tidligere rekordholderen, med 29,4 milliarder dollar hentet inn. Rekorden sto i nesten sju år før SpaceX mer enn doblet beløpet .

The New York Times skrev at SpaceX-prisen også innebar en økning på over 40 prosent fra selskapets egen vurdering på 1,25 billioner dollar tidligere i 2026 . Det illustrerer hvor kraftig interessen for et rendyrket romfarts- og satellittbredbåndsselskap skal ha vært.

Wall Street-bankene bak giganten

En notering i denne størrelsesordenen krevde et omfattende banksyndikat. Goldman Sachs fikk den såkalte «lead-left»-plassen på prospektet – den mest synlige rollen og et signal om at banken var hovedtilrettelegger .

Morgan Stanley fulgte som en annen ledende bank og fikk også rollen som stabiliseringsagent. Det innebærer ansvar for å bidra til å støtte aksjekursen i markedet etter børsdebuten .

De øvrige ledende tilretteleggerne var Bank of America, Citigroup og JPMorgan Chase. Totalt ble 23 finansinstitusjoner oppført som bookrunnere, blant dem Wells Fargo og UBS . Ifølge rapporter fikk prosjektet arbeidsnavnet Project Apex under planleggingen .

Dette skjedde i 2026 – ikke 2025

Tidslinjen gjelder 2026. Flere rapporter fra april til juni peker på prisfastsettelse 11. juni og handelsstart 12. juni på Nasdaq Global Select Market og Nasdaq Texas. Oppgjøret var ventet å bli fullført innen 15. juni .

SEC erklærte registreringen effektiv 11. juni, én dag etter at senator Elizabeth Warren ba tilsynsmyndighetene utsette noteringen. Anmodningen stoppet ikke børsintroduksjonen, som fortsatte etter planen .

Påstander som fortsatt ikke er bekreftet

Det finnes flere oppsiktsvekkende påstander rundt børsnoteringen som ikke kan bekreftes uavhengig på grunnlag av kildene her. Det gjelder blant annet:

• Om emisjonen faktisk var overtegnet mer enn fire ganger, med samlet investorinteresse på over 250 milliarder dollar og over 100 milliarder dollar i ordre fra småsparere.
• Om Elon Musk passerte en nettoformue på 1 billion dollar etter børsnoteringen og dermed ble verdens første registrerte «trillionær».
• Om SpaceX-president Gwynne Shotwell skal ha holdt døren åpen for en fremtidig fusjon med Tesla.
• Om børsnoteringen var den første av tre store noteringer i 2026, sammen med planlagte emisjoner fra OpenAI og Anthropic.

Disse opplysningene krever flere og bedre kilder før de kan omtales som fakta. Pris, aksjeantall, verdsettelse, tidslinje og bankene bak tilbudet er derimot dokumentert i flere rapporter og i materiale knyttet til SEC .