Hoe de oorlog in Iran de vraag naar gasturbines van Siemens Energy opstuwt

De oorlog in Iran is een onverwachte maar krachtige extra motor geworden voor de toch al exploderende vraag naar gasturbines van Siemens Energy. Bovenop de recordhausse die wordt aangedreven door hongerige AI-datacenters, zorgt het geopolitieke conflict voor een ongekende dubbele piek. Dit heeft het orderboek van het Duitse concern naar een historisch record van €146 miljard gestuwd en legt tegelijkertijd ernstige productieknelpunten in de hele sector bloot.

Hoe de Iran-oorlog de vraag naar gasturbines opdrijft

Eind mei 2026 verklaarden bestuurders van Siemens Energy dat de oorlog in Iran "een extra drijfveer is geworden voor de vraag naar gasturbines" bovenop de massale uitbreiding van datacenters in de Verenigde Staten . De reden ligt in de ontwrichting van de energievoorziening:

• Het conflict heeft geleid tot de effectieve sluiting van de Straat van Hormuz en aanvallen op Qatar's Ras Laffan LNG-fabriek. Hierdoor is een wereldwijd aardgastekort ontstaan, dat volgens het Internationaal Energieagentschap (IEA) de markt nog minstens twee jaar krap zal houden .
• Landen reageren hierop door uit energiezekerheidsoverwegingen zo snel mogelijk nieuwe gasgestookte elektriciteitscentrales te bouwen. Dit vertaalt zich direct in meer orders voor de drie grootste fabrikanten: Siemens Energy, GE Vernova en Mitsubishi Heavy Industries .
• Siemens Energy had op haar Capital Market Day al de "wederopbouw"-behoefte in Irak, Oekraïne en Syrië (tot 60 GW) genoemd als vraagmotor, naast de AI-uitbouw en het uitfaseren van steenkool. Het gewapende conflict met Iran voegt hier geopolitieke urgentie aan toe .

De AI-gedreven datacenterhausse zette alles al op scherp

Los van de oorlog was er al sprake van een historische run op stroom. De bouw van AI-datacenters in de VS jaagt de vraag naar elektriciteit zo sterk op dat Siemens Energy begin 2026 recordorders voor gasturbines boekte .

Volgens CFO Maria Ferraro is het bedrijf "in grote delen van zijn business uitverkocht tot 2030 en verder" . Het orderboek bereikte in boekjaar 2025 een record van €138 miljard, om vervolgens in het tweede kwartaal van 2026 door te stijgen naar €146 miljard .

Knelpunten in de productiecapaciteit

De extreme vraag legt haarfijn de beperkingen van de industrie bloot:

• De drie grootste fabrikanten kampen met enorme productieachterstanden. Nieuwe initiatiefnemers wordt aangeraden rekening te houden met een levertijd van zeven tot acht jaar voor turbineaanschaf .
• Uitbreidingen van de productiecapaciteit zullen dit tekort op korte termijn niet oplossen. Het aanbod blijft structureel achter bij de vraag .
• Ontwikkelaars van energieprojecten in de VS passen hun strategieën nu aan — bijvoorbeeld door jaren van tevoren al turbinereserveringen vast te legggen — om het schaarse aanbod te omzeilen .

Impact op de wereldwijde energiemarkten

De Iran-oorlog heeft een energieschok veroorzaakt die zijn weerga niet kent. Het IEA karakteriseert de situatie als de "grootste aanbodverstoring in de geschiedenis van de mondiale oliemarkt" . Enkele concrete gevolgen:

• Meer dan 500 miljoen vaten olie zijn aan de markt onttrokken; het tekort aan ruwe olie wordt geschat op circa 20 miljoen vaten per dag .
• De Europese aardgasprijzen, de Amerikaanse brandstofprijzen (boven $4 per gallon) en Aziatische scheepvaarttarieven zijn sinds het begin van de vijandelijkheden scherp gestegen .
• De wereldwijde gasmarkt blijft naar verwachting tot ver na 2026 krap. De oorlog stelt een langverwacht gasoverschot met minstens twee jaar uit .
• De Amerikaanse industriële vraag naar aardgas zal volgens prognoses tot zeker 2027 op recordniveau blijven .

Conclusie: Siemens Energy ervaart een dubbele vraagklap. De AI-boom duwde de productiecapaciteit al tot het uiterste, en de Iran-oorlog drijft vanuit geopolitieke energieonzekerheid een extra stroom gasturbineorders binnen. Het resultaat is een monsterorderboek van €146 miljard, meerjarige levertijden en een structureel knelpunt dat geen enkele fabrikant op korte termijn kan verhelpen.