Ledakan AI Memicu Kekurangan Chip Mature‑Node dan Mengalihkan Pesanan ke China

Industri semikonduktor sedang menghadapi hambatan baru—bukan pada chip paling canggih, tetapi pada proses manufaktur lama (mature‑node) yang digunakan di banyak perangkat sehari‑hari. Kombinasi ledakan AI global, pemulihan permintaan elektronik tradisional, dan perubahan rantai pasok geopolitik membuat kapasitas produksi untuk node seperti 28 nm dan 40 nm semakin ketat.

Sementara foundry besar memfokuskan sumber daya mereka pada prosesor AI bernilai tinggi dan memori high‑bandwidth memory (HBM), sebagian pesanan untuk chip mature‑node mulai dialihkan ke produsen China seperti Semiconductor Manufacturing International Corp. (SMIC). Hal ini meningkatkan tingkat utilisasi pabrik mereka sekaligus mendorong pertumbuhan pendapatan di segmen tersebut.

Mengapa kapasitas chip mature‑node semakin ketat

Masalah utamanya bukan kekurangan kapasitas global secara total, tetapi bagaimana kapasitas tersebut dialokasikan.

Pertama, ledakan pembangunan infrastruktur AI membuat produksi chip canggih jauh lebih menguntungkan. Foundry besar kini memprioritaskan GPU AI, akselerator AI, serta teknologi pengemasan lanjutan yang digunakan bersama chip tersebut. Sistem AI juga membutuhkan HBM—jenis memori berkecepatan tinggi yang kompleks untuk diproduksi. Ketika kapasitas dialihkan ke produk‑produk ini, ruang produksi untuk chip mature‑node otomatis berkurang.

Kedua, permintaan chip proses lama kembali meningkat di banyak sektor industri. Komponen seperti power‑management IC masih sangat penting dan digunakan secara luas dalam:

• elektronik konsumen
• kendaraan listrik dan sistem elektronik otomotif
• peralatan industri dan robotika
• perangkat Internet of Things (IoT)

Ketika sektor‑sektor ini pulih pada saat yang sama, tekanan terhadap pasokan chip mature‑node pun meningkat.

Perusahaan riset pasar TrendForce memperkirakan tingkat utilisasi rata‑rata pabrik wafer 8 inci di antara foundry terbesar dunia dapat mendekati sekitar 90% pada 2026 dan tetap di atas 80% hingga 2027, menunjukkan kapasitas yang semakin ketat di segmen ini.

Bagaimana ledakan AI mengalihkan pesanan ke foundry China

Ketika foundry di luar China semakin fokus pada chip AI canggih, banyak perusahaan mulai mencari pemasok alternatif untuk produksi mature‑node.

Di sinilah foundry China menjadi tujuan utama. Menurut komentar industri dari manajemen SMIC, lonjakan permintaan AI secara langsung memperketat pasokan chip proses lama seperti power‑management IC, sehingga mendorong lebih banyak pesanan masuk ke pabrik China.

Beberapa faktor yang memungkinkan pergeseran ini antara lain:

• Foundry China memiliki kapasitas produksi mature‑node yang besar.
• Beberapa foundry Barat dan Asia mengurangi atau mengalihkan pabrik lama ke proses yang lebih menguntungkan.
• Kebijakan lokalisasi rantai pasok di China mendorong penggunaan chip produksi domestik.

Kombinasi faktor tersebut membuat produsen China mampu menyerap pesanan limpahan (order spillover) ketika pemimpin industri fokus pada teknologi paling mutakhir.

Utilisasi pabrik meningkat dan struktur industri berubah

Redistribusi pesanan ini mulai terlihat dari data utilisasi dan dinamika pasar.

Utilisasi pabrik SMIC naik tajam seiring meningkatnya pengiriman wafer dan permintaan chip mature‑node. Pada akhir 2025, tingkat utilisasi perusahaan dilaporkan mencapai lebih dari 93%, menandakan kapasitas produksi yang hampir penuh.

Di sisi lain, permintaan AI juga memperkuat dominasi pemain advanced‑node. Misalnya, TSMC dilaporkan mencapai sekitar 70% pangsa pasar foundry global pada kuartal kedua 2025, terutama berkat produksi chip dan teknologi pengemasan untuk sistem AI.

Perbedaan ini menciptakan pembagian struktural baru dalam industri semikonduktor: perusahaan yang memimpin di node paling maju menikmati ledakan AI, sementara produsen mature‑node menangkap permintaan yang melimpah dari sektor lain.

Dampak terhadap pertumbuhan pendapatan SMIC

Foundry China—terutama SMIC—menjadi salah satu penerima manfaat dari pergeseran ini.

Perusahaan tersebut melaporkan hasil keuangan yang kuat seiring membaiknya permintaan:

• Pendapatan $2,49 miliar pada Q4 2025, naik dari $2,38 miliar pada Q3 2025 dan $2,21 miliar setahun sebelumnya.
• Total pendapatan $9,33 miliar sepanjang 2025, meningkat dari $8,03 miliar pada 2024.
• Laba bersih $685,1 juta pada 2025, naik sekitar 39% dibanding tahun sebelumnya.

Sebagian besar pertumbuhan ini berasal dari peningkatan pengiriman wafer dan tingkat utilisasi yang lebih tinggi akibat permintaan chip mature‑node.

Gambaran besar industri semikonduktor

Fenomena keketatan di segmen mature‑node bukan sekadar kekurangan chip global, melainkan pergeseran struktural dalam permintaan dan prioritas produksi.

Ledakan AI menarik kapasitas manufaktur ke chip paling canggih dan memori HBM, sementara permintaan chip proses lama tetap tinggi di berbagai perangkat sehari‑hari. Akibatnya, produsen dengan kapasitas mature‑node besar—terutama di China—semakin berperan penting dalam menjaga pasokan global.

Dengan kata lain, boom AI tidak hanya mengubah pasar chip canggih, tetapi juga secara tidak langsung mendefinisikan ulang peran pabrik chip lama dalam rantai pasok semikonduktor dunia.