AiFi Coinbase: Ketika Agen AI Membutuhkan Uang Internet untuk Bertransaksi

Brian Armstrong, CEO Coinbase, memperkenalkan gagasan AiFi—singkatan dari agentic finance—sebagai visi tentang agen kecerdasan buatan (AI) yang menggunakan kripto sebagai uang native di internet.

Dalam skenario ini, agen AI tidak hanya memberi rekomendasi. Agen dapat memegang dana, membayar data atau komputasi, membeli akses API, menerima pendapatan, menukar mata uang, bahkan membayar agen lain—semuanya berdasarkan batas anggaran dan izin yang ditetapkan pemiliknya.

Namun, AiFi belum menjadi sistem keuangan yang mapan. Dalam waktu dekat, penggunaan yang paling masuk akal kemungkinan adalah perdagangan bernilai kecil antarperangkat lunak menggunakan stablecoin, bukan pengganti langsung bagi bank, kartu pembayaran, atau mata uang nasional.

Apa yang dimaksud dengan AiFi?

Armstrong memandang kripto sebagai infrastruktur yang melengkapi AI, bukan teknologi yang akan digantikan oleh AI. Argumennya: ketika perangkat lunak menjadi semakin otonom, agen-agen tersebut membutuhkan cara untuk bertransaksi di internet. Dompet kripto menyediakan kredensial yang dapat dibaca mesin serta akses terprogram ke dana.

Menurut Armstrong, agen pada akhirnya dapat melakukan jauh lebih banyak transaksi daripada manusia karena perangkat lunak mampu melakukan pembelian kecil secara terus-menerus—jenis transaksi yang terlalu merepotkan atau mahal jika harus disetujui manual oleh manusia.

Transaksi tersebut dapat mencakup pembayaran untuk:

• Panggilan API dan data premium
• Inferensi AI serta sumber daya komputasi
• Konten digital dan perangkat lunak
• Barang dan jasa
• Penukaran mata uang serta perdagangan aset
• Layanan dari agen AI lainnya

Pola ini berbeda dari konsumen yang membeli barang melalui halaman pembayaran. Agen dapat menemukan layanan, menilai harganya, membayar selama transaksi masih berada dalam batas kewenangannya, lalu menggunakan hasilnya untuk menyelesaikan tugas yang lebih besar.

Mengapa kripto dianggap lebih cocok daripada perbankan tradisional?

Perbandingan utama Armstrong adalah antara dompet kripto dan rekening bank konvensional. Dompet dapat dikendalikan oleh perangkat lunak dan digunakan untuk mengirim nilai secara global serta terus-menerus. Sebaliknya, rekening bank biasanya terkait dengan verifikasi identitas, kepemilikan rekening, proses kepatuhan, dan tanggung jawab manusia atau institusi.

Armstrong berpendapat bahwa agen otonom akan kesulitan memenuhi persyaratan untuk membuka dan mengoperasikan rekening bank biasa, termasuk prosedur know your customer (KYC).

Kripto juga menawarkan model pembayaran yang lebih dekat dengan cara kerja perangkat lunak, yakni melalui API. Sebuah layanan dapat meminta pembayaran, agen dapat mengotorisasi transaksi, dan layanan kemudian mengirimkan hasilnya tanpa manusia harus memasukkan detail kartu atau membuat akun terpisah.

Meski demikian, kripto tidak otomatis menghapus kewajiban kepatuhan maupun peran perantara. Antarmuka pembayaran dapat ditanamkan langsung ke dalam perangkat lunak, tetapi bursa, kustodian, penyedia dompet, penerbit stablecoin, jaringan blockchain, dan sistem kepatuhan masih dapat berada di balik pengalaman tersebut.

Infrastruktur Coinbase untuk keuangan berbasis agen

Coinbase sedang membangun sejumlah komponen untuk menerjemahkan gagasan AiFi menjadi produk yang dapat digunakan.

Coinbase for Agents

Coinbase for Agents memberikan agen AI akun keuangan terpisah di dalam akun Coinbase milik pengguna. Berdasarkan dokumentasi Coinbase, agen dapat menyimpan dana, mengelola portofolio, memperdagangkan aset, menukar mata uang, dan melakukan pembayaran secara otonom.

Model portofolio terisolasi ini penting karena memisahkan kewenangan agen dari keseluruhan aset pengguna. Secara prinsip, pengguna dapat mendanai agen tertentu dan menetapkan tindakan yang diizinkan, tanpa memberikan akses tak terbatas ke semua aset dalam akunnya.

Agentic Wallet

Agentic Wallet Coinbase dirancang untuk agen yang perlu menyimpan dan membelanjakan USDC ketika membayar layanan x402. Dompet ini dikelola Coinbase, sehingga agen tidak perlu menangani kunci privat secara langsung. Operator dapat mengisi dana dan menetapkan batas pengeluaran; agen hanya dapat membayar dalam batas tersebut.

Fitur pengaman ini menunjukkan kompromi utama dalam AiFi: agen membutuhkan otonomi yang cukup agar dapat bertransaksi dengan cepat, tetapi tidak boleh memiliki kewenangan sedemikian besar hingga satu instruksi yang disusupi atau layanan berbahaya dapat menguras rekening.

Base dan USDC

Dalam rancangan Coinbase, Base berfungsi sebagai lapisan jaringan, sedangkan USDC menjadi aset pembayaran utama. Stablecoin yang nilainya terkait dengan mata uang fiat lebih praktis untuk penagihan API dibandingkan aset yang sangat volatil. Penyedia layanan dapat menetapkan harga, sementara agen dapat mengelola anggaran yang lebih mudah diprediksi—selama stablecoin tersebut mampu mempertahankan nilainya dan tetap dapat ditebus.

Bagaimana x402 mengubah permintaan API menjadi pembayaran?

Protokol x402 menghidupkan kembali kode status HTTP

402 Payment Required

Coinbase menjelaskan x402 sebagai cara melakukan pembayaran stablecoin otomatis langsung melalui HTTP, tanpa akun konvensional, sesi, atau proses checkout yang rumit.

Dalam transaksi berbasis agen, alurnya kira-kira seperti ini:

1. Agen menemukan API atau layanan digital.
2. Layanan mengirimkan harga dan persyaratan pembayaran.
3. Agen mengirim pembayaran stablecoin yang telah diotorisasi.
4. Agen menyertakan bukti pembayaran dalam permintaan.
5. Layanan mengirimkan data atau hasil yang diminta.

Dokumentasi checkout Coinbase menjelaskan alur pembayaran USDC tanpa biaya gas di Base. Pembayaran diotorisasi oleh klien, lalu ditangkap dan diselesaikan oleh server.

Struktur ini berpotensi memudahkan penjualan layanan berdasarkan pemakaian. Penyedia dapat menagih satu pencarian data, satu panggilan model AI, atau satu penggunaan alat, tanpa memaksa pelanggan menggunakan langganan atau sistem kunci API.

Apakah ini membuktikan agen AI akan bertransaksi lebih banyak daripada manusia?

Belum. Prediksi Armstrong bahwa agen AI pada akhirnya akan melakukan lebih banyak transaksi daripada manusia merupakan perkiraan mengenai skala perdagangan berbasis perangkat lunak, bukan hasil yang sudah terbukti.

Menurut pemberitaan yang mengutip Chainalysis, aktivitas x402 telah melampaui 100 juta pembayaran pada Juli 2026. Namun, laporan yang sama mengingatkan bahwa aktivitas awal turut didorong oleh meme-coin farming. Karena itu, jumlah pembayaran saja belum membuktikan bahwa agen AI telah menghasilkan aktivitas ekonomi yang luas dan bermanfaat.

Ujian yang lebih penting adalah apakah perusahaan benar-benar menggunakan pembayaran berbasis agen untuk kebutuhan berulang dan sah, seperti akses data, komputasi, perangkat lunak, logistik, serta layanan lain yang menciptakan nilai terukur.

Apa yang dapat menggagalkan model AiFi?

Regulasi dan tanggung jawab hukum

Transaksi otonom menciptakan persoalan akuntabilitas. Jika agen melakukan penipuan, melanggar sanksi, melakukan perdagangan yang tidak sesuai, atau menandatangani kontrak, tanggung jawabnya dapat diperdebatkan di antara operator agen, penyedia model AI, kustodian dompet, pengguna, dan pedagang.

Regulasi lintas negara menambah ketidakpastian. Financial Stability Board (FSB), badan internasional yang memantau stabilitas sistem keuangan global, melaporkan adanya kemajuan sekaligus kesenjangan dan ketidakkonsistenan dalam penerapan rekomendasi terkait aset kripto dan stablecoin di berbagai yurisdiksi.

Agar AiFi dapat beroperasi dalam skala besar, dunia usaha membutuhkan aturan yang lebih jelas mengenai identitas, otorisasi, pelaporan, perlindungan konsumen, dan tanggung jawab hukum.

Volatilitas dan ketergantungan pada stablecoin

Aset kripto yang volatil sulit digunakan untuk layanan berulang atau pembayaran mikro. Harga dapat berubah antara waktu otorisasi dan penyelesaian transaksi, sehingga anggaran agen menjadi kurang pasti dan pendapatan pedagang lebih sulit dicatat.

Karena itu, model AiFi yang praktis sangat bergantung pada stablecoin. Stablecoin memang mengurangi volatilitas harian, tetapi hanya jika cadangan, mekanisme penebusan, likuiditas, sistem operasional, dan status hukumnya dapat diandalkan.

Regulator serta lembaga keuangan internasional terus mengidentifikasi risiko stablecoin, termasuk risiko terhadap stabilitas keuangan, pendanaan ilegal, privasi, keamanan siber, dan pengawasan lintas negara. Bank for International Settlements juga menilai desain stablecoin saat ini belum memenuhi sejumlah karakteristik utama uang yang sehat.

Keamanan dan otorisasi

Memberikan kemampuan membelanjakan dana kepada agen AI memperbesar dampak kesalahan atau serangan. Risikonya dapat berupa prompt injection, respons API berbahaya, kredensial yang dicuri, pedagang palsu, model AI yang disusupi, kerentanan kontrak pintar, serta aturan pengeluaran yang keliru.

Akun terisolasi, batas pengeluaran, daftar mitra yang disetujui, pemantauan transaksi, mesin kebijakan, prosedur pemulihan, dan eskalasi kepada manusia dapat mengurangi risiko. Namun, setiap lapisan pengamanan tambahan juga menimbulkan friksi dan membatasi pengalaman otonom penuh yang dijanjikan AiFi.

Privasi dan kepatuhan

Pembayaran di blockchain publik dapat membuat riwayat transaksi dan pihak-pihak yang bertransaksi lebih mudah dianalisis. Di sisi lain, sistem keuangan yang teregulasi mungkin mewajibkan pemeriksaan KYC, penyaringan sanksi, pengendalian anti-pencucian uang, jejak audit, dan penyimpanan data.

Sistem pembayaran berbasis agen harus menyeimbangkan beberapa tujuan yang saling bersinggungan: privasi pengguna, kerahasiaan bisnis, visibilitas regulator, serta kemampuan mengidentifikasi pihak yang bertanggung jawab ketika terjadi masalah. Ini bukan hanya persoalan teknis, melainkan juga persoalan tata kelola.

Cara paling realistis memahami AiFi

AiFi paling meyakinkan jika dipahami sebagai kerangka perdagangan terprogram antar layanan perangkat lunak dengan stablecoin. x402 menjawab keterbatasan nyata pada API web dengan memungkinkan pembayaran terjadi di dalam alur permintaan, sementara akun dan dompet berbasis agen Coinbase menyediakan akses dana yang dapat dikendalikan oleh perangkat lunak.

Klaim yang lebih besar—bahwa kripto akan menjadi sistem keuangan default bagi agen otonom—masih bersyarat. Hal itu bergantung pada stablecoin yang dipercaya pengguna dan pedagang, aturan lintas negara yang selaras, identitas serta otorisasi agen yang aman, dan standar tanggung jawab yang membuat pengeluaran otonom tetap dapat dipertanggungjawabkan.

Untuk saat ini, AiFi sebaiknya dilihat sebagai taruhan infrastruktur. Coinbase sedang menyiapkan kemungkinan masa depan ketika perangkat lunak tidak hanya merekomendasikan pembelian, tetapi juga menemukan layanan, menegosiasikan akses, dan membayarnya. Apakah masa depan itu akan berkembang menjadi sistem keuangan baru akan bergantung bukan pada slogannya, melainkan pada seberapa andal pengamanan di baliknya.