הדלפת ICBC: כיצד הפעילות בלונדון קידמה לכאורה את סדר היום של בייג׳ינג

תחקיר China Capital של הקונסורציום הבינלאומי של עיתונאים חוקרים (ICIJ) מציג הצצה נדירה לאופן שבו הבנק התעשייתי והמסחרי של סין (ICBC) השתמש, לפי הטענות, בסניף הלונדוני ובחברה-הבת שלו בבריטניה כדי לקדם סדרי עדיפויות שעלו בקנה אחד עם האסטרטגיה הגלובלית של בייג׳ינג. התחקיר נשען על 4.8 מיליון מסמכים חסויים מהשנים 2005–2024, שנבחנו בשיתוף 23 גופי תקשורת. הטענה המרכזית אינה שכל עסקה הייתה בלתי חוקית, אלא שבמקרים מסוימים יעדים אסטרטגיים ופוליטיים גברו לכאורה על כללי מסחר מקובלים ועל הגנות בתחום הסנקציות והמניעה של הלבנת הון. 1719

מה עולה לכאורה מהמסמכים שהודלפו

לפי ICIJ, המאגר כולל דוחות פנימיים, הודעות דוא״ל, תיקי לקוחות, יומני פעילות חשודה, פרוטוקולים של ישיבות והנחיות מוועדת המפלגה הקומוניסטית בבנק. המסמכים מתארים את פעילות ICBC בלונדון כמרכז מימון לחברות ולאנשים המקושרים לאנשי עסקים רוסים ובלארוסים שהוטלו עליהם סנקציות, לשליטים שהואשמו פומבית בשחיתות, למדינות מוכות חוב ולממסד הפוליטי בסין. 117

ICIJ דיווח כי מטה הבנק בבייג׳ינג הורה לעתים לאנשי הבנק בחו״ל לרדוף אחר יעדים פוליטיים מפורשים של בעלת המניות העיקרית בבנק — המדינה הסינית. בין היעדים: בניית בריתות, הבטחת גישה למשאבי טבע והרחבת השפעה על תשתיות תקשורת, אנרגיה ותחבורה. 2

לפי התחקיר, עובדי הבנק הפרו או ויתרו לעתים על מדיניות פנימית הנוגעת לסנקציות ולמניעת הלבנת הון, בעת שקידמו את היעדים הללו. מדובר בטענה חמורה באשר לממשל התאגידי ולניהול הסיכונים, אך היא כשלעצמה אינה מוכיחה שכל לקוח, הלוואה או העברה הפרו חוק מסוים. 1819

רוסיה, Nornickel והחשיבות האסטרטגית של ניקל

אחד המקרים הבולטים בתחקיר נוגע ל-Nornickel, חברת הכרייה הרוסית שנמצאת בחלקה בשליטת אוליגרכים המקורבים לקרמלין. ICIJ דיווח כי ב-2024 שקלו ICBC לונדון ויחידות זרות נוספות מתן הלוואות ביואן ושירותים אחרים לחברה, בזמן שבריטניה וארצות הברית אסרו יבוא של ניקל רוסי. 1316

מהמסמכים שבחן ICIJ עולה גם כי ICBC הרחיב את עסקיו ברוסיה לאחר הפלישה הרוסית המלאה לאוקראינה. לפי הדיווח, הכנסותיו ברוטו ברוסיה יותר מהוכפלו בין 2022 ל-2023, וב-2024 הסתכמו בכ-370 מיליון דולר. 2

הקשר מוצג כבעל חשיבות אסטרטגית משום שניקל הוא חומר גלם מרכזי בחלקים משרשרת האספקה של כלי רכב חשמליים וסוללות. החשש הרחב יותר הוא שבנק הפועל תחת פיקוח מערבי יוכל לסייע בשימור קשרים מסחריים עם גורמים רוסיים בסיכון גבוה, בשעה שמדינות מערביות מנסות להגביל מסחר הקשור לכלכלת המלחמה של רוסיה. 24

העברת הכספים ל-Huawei: מהירות על חשבון הבדיקות השגרתיות

בדיווח נפרד של ICIJ נטען כי ICBC לונדון העביר 1.3 מיליארד דולר ב״כספי חירום״ של Huawei מלונדון לשנג׳ן, זמן קצר לאחר שארצות הברית פרסמה ב-2019 כתב אישום נגד Huawei בחשדות להונאה ולהפרת סנקציות על איראן. 11

ICIJ תיאר את ההעברה כמבצע דחוף עבור לקוחה סינית בעלת חשיבות אסטרטגית, וטען שעובדים עקפו נהלים פנימיים רגילים. עצם ההעברה לא הייתה בהכרח בלתי חוקית, אך המקרה מוצג כעדות לכך שתהליכי בקרה שגרתיים עשויים היו להידחק הצדה במהירות כאשר חברה בעלת חשיבות פוליטית נזקקה לסיוע. 911

ICBC ו-Huawei לא השיבו לפניות חוזרות של ICIJ לקבלת תגובה על הדיווח. 11

מהו מימון לפי ״ההיגיון הסיני״

לפי המסמכים, ICBC העניק לעתים הלוואות עם רווחיות גבולית או הפסדית לחברות כרייה, משאבים ותשתיות באוסטרליה. ICIJ דיווח כי המטרה הייתה להעמיק יחסים ארוכי טווח שיכלו לתמוך בגישתה של סין למשאבים וביעדים פוליטיים רחבים יותר. 3

ICIJ דיווח גם על הלוואה של כ-90 מיליון דולר ל-Socar, חברת הנפט הממשלתית של אזרבייג׳ן, חרף הסתייגויות מצד גורמי ציות. יחד, המקרים ממחישים את מה שהתחקיר מכנה ״היגיון סיני״: אפשר להצדיק הלוואה לא רק לפי תשואה פיננסית צפויה, אלא גם לפי יעדי מדיניות כמו גישה למשאבים, קשרי תשתית במסגרת יוזמת החגורה והדרך ופיתוח תעשיות אסטרטגיות. 24

אין פירוש הדבר שכל הלוואה המונעת משיקול אסטרטגי היא פסולה. סוגיית הציות מתעוררת כאשר ההצדקה הפוליטית מחלישה הערכה עצמאית של סיכון הלקוח, חשיפה לסנקציות או בקרות נגד הלבנת הון.

״מעט מאוד נכונות לנתק קשר״ עם לקוחות בסיכון גבוה

ממונה דיווחים על הלבנת הון כתב בתזכיר פנימי מ-2019 כי הייתה ״מעט מאוד נכונות לנתק קשר עם עסקים בעלי סיכון גבוה לפשיעה פיננסית״. 16

במונחי בנקאות, offboarding פירושו סיום הקשר עם לקוח. לכן, הניסוח מצביע על כך שעובדים זיהו נכונות מוגבלת בתוך המוסד להפסיק קשרים עם לקוחות שנחשבו בעלי סיכון מוגבר לפשיעה פיננסית. בהקשר של תחקיר China Capital, הדבר מדגיש מתח של ממשל תאגידי: ייתכן שלשימור קשרים אסטרטגיים יוחס משקל רב יותר מאשר לצמצום החשיפה באמצעות ניתוקם. 216

ההיבט הרגולטורי ומגבלות הממצאים

ICIJ דיווח כי ישויות של ICBC התמודדו עם הליכי אכיפה או חששות רגולטוריים בכמה מדינות. התחקיר מציין קנסות נגד יחידות בארצות הברית, קנדה ולוקסמבורג על ליקויים בבקרות למניעת פשיעה פיננסית, לרבות בקרות למניעת עקיפת סנקציות, וכן חששות נוספים שהעלו רגולטורים במדינות אחרות. 24

היסטוריית האכיפה מספקת הקשר לטענות במסמכים שהודלפו על כשלים בבקרות. עם זאת, אין לראות בה פסק דין גורף באשר לכל עסקה המתוארת בתחקיר. פעולה רגולטורית נגד יחידה מסוימת, אזהרת ציות פנימית וטענה המבוססת על מסמכים מודלפים הם סוגי ראיות נפרדים.

תגובת סין ומדוע התחקיר חשוב

גורמים סיניים דחו את ההנחה הרחבה שלפיה המימון הסיני מעבר לים מונע משיקולים פוליטיים או מתנהל בחוסר שקיפות. שגרירות סין בזמביה מסרה ל-ICIJ כי המימון הסיני מחוץ למדינה פועל לפי כללי השוק והנורמות הבינלאומיות ואינו מבקש לקדם אינטרסים פוליטיים. 5

מן העבר השני, הדיווח של ICIJ והמומחים שהוא מצטט מציעים מסקנה אחרת: בנק הנשלט בידי המדינה עשוי לשמש כלי למדינאות פיננסית, באמצעות אשראי וקשרים בנקאיים המחזקים בריתות דיפלומטיות, גישה למשאבים והשפעה על תשתיות אסטרטגיות. 217

מכאן שהמשמעות המתמשכת של התחקיר רחבה יותר מכל העברה או הלוואה בודדת. הוא מחדד שאלה לרגולטורים ולגופים עסקיים: כאשר החלטות מסחריות של בנק גלובלי, שבעלת המניות העיקרית בו היא מדינה, חופפות ליעדים לאומיים אסטרטגיים — האם כללי הציות והפיקוח במדינה המארחת יכולים להישאר עצמאיים מול לחץ פוליטי? המסמכים שהודלפו מקשים להתעלם מהשאלה, גם אם אינם מוכיחים אי-חוקיות בכל אחד מהמקרים שדווחו.