קלאודפלייר מזהירה: הבינה המלאכותית עומדת להפוך את בני האדם ל'שגיאת עיגול' באינטרנט

אילון מאסק, מנכ"ל טסלה ו-SpaceX, תמך בתחזית בפלטפורמת X, וכתב כי "תעבורת האינטרנט של סוכני AI תהיה כמובן גדולה בהרבה מהשימוש האנושי. אין כאן בכלל תחרות. התחזית של Cloudflare מדויקת" .

הצהרת 'שגיאת העיגול'

במהלך שיחת הרווחים של Cloudflare לרבעון השני של 2026 ב-6 באוגוסט 2026, הסמנכ"ל הפיננסי תומאס זייפרט הציג את התחזית בצורה ברורה. "אם המגמות הנוכחיות יימשכו, אנחנו חושבים שבעוד חמש שנים, תעבורה לא-אנושית תהיה גדולה פי 1,000 מהתעבורה האנושית," אמר זייפרט לאנליסטים. "במילים אחרות, בני אדם יהיו שגיאת עיגול באינטרנט, לא בגלל שהתעבורה האנושית יורדת, אלא בגלל המהירות שבה אנחנו רואים את התעבורה הלא-אנושית גדלה" .

זייפרט הוסיף הסתייגות כי הוא "טעה בכל נקודה לאורך הדרך" בתחזית הספציפית הזו, לאחר שבעבר חזה שהחצייה תתרחש ב-2027 . הצוות הודיע לו במאי 2026 ש"תעבורה לא-אנושית עברה כעת את התעבורה האנושית באינטרנט" .

המנכ"ל מתיו פרינס אישר את ציון הדרך בשיחת הרווחים: "לראשונה בתולדות האנושות, ברבעון השני, יותר מ-50% מהתעבורה שזרמה ברשת של Cloudflare לא הייתה אנושית" . באפריל 2026, בוטים היו אחראים כבר לכ-57% מתעבורת ה-HTML שעברה ברשת Cloudflare .

מה מניע את הזינוק?

המניע העיקרי הוא האימוץ המהיר של סוכני בינה מלאכותית — מערכות תוכנה אוטונומיות שיכולות לגלוש באתרים, לגשת ל-API ולבצע משימות באופן עצמאי. שאילתה אנושית בודדת לסוכן AI יכולה להפעיל אלפי בקשות מכונה כשהסוכן אוסף מידע, משווה אפשרויות או מבצע פעולות . לדוגמה, סוכן קניות AI עשוי לבדוק 5,000 אתרים בשם משתמש אחד, בעוד שקונה אנושי יבקר רק בכמה בודדים .

סמנכ"ל הטכנולוגיה של Cloudflare, דיין קנכט, הציע לאחרונה שותפות עם Starlink של מאסק כדי להתמודד עם אתגרי הרשת הכרוכים בזינוק בתעבורת ה-AI, והציע ששתי החברות "צריכות לבנות את זה ביחד" .

רבעון שני 2026: הכנסות וביצועים פיננסיים

Cloudflare דיווחה על תוצאות פיננסיות חזקות לצד ציון דרך התעבורה. הכנסות הרבעון השני של 2026 הגיעו ל-696.1 מיליון דולר, עלייה של 36% לעומת 512.3 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד . הרווח למניה (Non-GAAP) עמד על 0.29 דולר, מעל תחזיות האנליסטים שעמדו על 0.27 דולר .

החברה העלתה את תחזית ההכנסות לשנת 2026 המלאה לטווח של 2.864 מיליארד עד 2.870 מיליארד דולר, לעומת התחזית הקודמת של 2.805 מיליארד עד 2.813 מיליארד דולר . מניית החברה זינקה ב-17% במסחר לאחר שעות המסחר הרגילות, ל-333.95 דולר, לאחר פרסום הדוחות .

ב-Investor Day שלה ביוני 2026, Cloudflare גם העלתה את היעד הפיננסי ארוך הטווח שלה מ-'Rule of 40' ל-'Rule of 50' עד שנת הכספים 2027, והציבה באופן מפורש את פלטפורמת ה-Workers שלה כסביבת הפריסה המועדפת עבור סוכני AI .

ספקנות מצד מייקל ברי

לא כולם משוכנעים שתנופת תעבורת ה-AI מתורגמת לכלכלה בת-קיימא. המשקיע מייקל ברי, שהתפרסם בזכות ההימור שלו נגד שוק הדיור ב-2008, לקח לפי הדיווחים עמדות שורט נגד חברות הקשורות ל-AI, כולל Nvidia וטסלה . לפי דיווח של Yahoo Finance, ברי "רוצה לדעת מי בעצם משלם" על הגידול המסיבי בתעבורה המונעת על ידי בוטים .

השאלה הזו עומדת במרכז הוויכוח: בעוד שנפח הבקשות מתפוצץ, מודל ההכנסות עבור אינטראקציות בין מכונה למכונה נותר לא מוכח. Cloudflare מפתחת תשתית תשלום המיועדת לכלכלת הסוכנים, אך הפרטים עדיין מתהווים .

מה זה אומר עבור האינטרנט

לשינוי הזה יש השלכות עמוקות. יותר תעבורת מכונות משמעה עלויות תשתית גבוהות יותר, אתגרי אבטחת סייבר גדולים יותר, ועומס פוטנציאלי עבור משתמשים אנושיים . Cloudflare עצמה פיטרה כ-20% מכוח העבודה שלה במאי 2026 — יותר מ-1,100 משרות — במסגרת ארגון מחדש של פעילותה סביב אימוץ AI .

החצייה של Cloudflare נמדדת בבקשות, לא ברוחב פס, מה שאומר שההשפעה האמיתית על קיבולת הרשת עלולה להיות גדולה אף יותר, ככל שסוכני AI מטפלים במשימות עתירות נתונים .

הכיוון ברור, גם אם התזמון נותר לא ודאי. כפי שהודה זייפרט, הוא טעה בעבר — אבל המגמה שעליה הוא מהמר הגיעה כעת לפני המועד שציפה.