אפל בוחנת שבבי DRAM סיניים מ-CXMT: לחץ לובינג בוושינגטון על רקע המחסור העולמי בזיכרון

הנה פירוט מאומת ומבוסס מקורות של הדיווחים בנושא.\n\n## אפל בוחנת שבבי DRAM מ-CXMT למכשירים בסין\n\nאפל החלה לבחון שבבי DRAM מיצרנית הזיכרון הסינית ChangXin Memory Technologies (CXMT) הנתמכת על ידי הממשלה, במיוחד עבור מכשירים הנמכרים בשוק הסיני, לפי דיווח ב-Financial Times מה-8 ביולי 2026. במקביל, החברה לוחצת על ממשל טראמפ לקבלת אישור רחב יותר לשימוש ב-CXMT, שכן המחסור העולמי בזיכרון DRAM, המונע על ידי ביקוש לבינה מלאכותית, אילץ את אפל להעלות מחירים ולפגוע במרווחי הרווח שלה. ^MMR\n\n## עובדות מרכזיות שדווחו\n\n1. בדיקות ומגעים\n- אפל בוחנת באופן פעיל שבבי DRAM מ-CXMT עבור מכשירי אייפון ומכשירים אחרים בשוק הסיני ^B.\n- החברה מנהלת גם מגעים נפרדים עם לגבי אספקת זיכרון – YMTC נמצאת גם היא ברשימה הפנטגונית 1260H .\n- טרם נחתם הסכם סופי; המגעים נמשכים .\n\n\n- CXMT נוספה ל**'רשימת החברות הצבאיות הסיניות' (סעיף 1260H) של הפנטגון** ביוני 2026 (יחד עם עליבאבא, באידו, BYD ו-YMTC) . הגדרה זו מגבילה חוזים ממשלתיים בארה'ב אך אינה איסור סחר מוחלט.\n- אפל לוחצת על לקבלת ערבויות פורמליות שרכישה מ-CXMT לא תגרום לפעולות סחר מאוחרות יותר, כמו העלאה ל של מחלקת המסחר (שמשמעותה איסור יצוא מלא) .\n- אפל מבקשת 'אור ירוק' או ויתור שיגן על הסדר האספקה שלה גם אם המתיחות בין ארה'ב לסין תחריף .\n\n\n- מחירי החוזים לזיכרון זינקו ב- עקב ביקוש ממרכזי נתונים לבינה מלאכותית, מה שמפעיל לחץ ישיר על מרווחי הרווח של אפל .\n- ב-25 ביוני 2026, אפל העלתה את מחירי מחשבי ה-Mac וה-iPad ב-, תוך ציון עלויות שבבי זיכרון ואחסון .\n- האנליסט מינג-צ'י קואו אמר שהמהלך נובע פחות מחיסכון בעלויות ויותר מ'הישרדות במחסור היצע מונע בינה מלאכותית', כאשר הפער בין היצע לדרישה בזיכרון צפוי להתרחב עד 2027 .\n\n\n- CXMT היא , אחרי סמסונג, SK hynix ומיקרון (שמחזיקות יחד בלמעלה מ-90% מהשוק) .\n- נתוני Omdia המצוטטים בתשקיף ההנפקה של CXMT מראים שנתח השוק העולמי של CXMT ב-DRAM עלה מ-, ומקורות מרובים מדווחים שהוא הגיע ל- .\n- חלק מהאנליסטים צופים שנתח השוק של CXMT יוכל להגיע ל- .\n- CXMT מתכננת למימון הרחבת כושר הייצור .\n- החברה עברה מהפסד נקי בתחילת 2025 ל – צמיחה של פי 7 לעומת השנה הקודמת .\n\n\n- מניית אפל (היום שבו פורסמה הידיעה ב-FT) ועוד לכ-285 דולר .\n- Loop Capital חזרה על דירוג , ואנליסטים מרובים ציינו שהמגעים עם CXMT מאותתים על בעיית גישה אמיתית לאספקה, לא רק על משחק מחירים .\n- ב-25 ביוני, לפני פרסום הידיעה על CXMT, מניות אפל באותו יום שבו מניות סמסונג ו-SK hynix עלו על רקע הביקוש לזיכרון לבינה מלאכותית – אותו גל עליית מחירים שאפל ניסתה למתן .\n\n\n- אם יאושר, אימוץ CXMT על ידי אפל יהיה , ועלול לפתוח נפחי ענק עבור CXMT ולהאיץ את לוח הפיתוח הטכנולוגי שלה .\n- המהלך ייצור עבור מכשירי אפל הנמכרים שם, במקביל לקווי האספקה הקיימים עם סמסונג/SK hynix/מיקרון עבור שאר העולם .\n- הדבר עלול לאלץ מתחרים (HP, Dell, Lenovo – שכבר מעריכות מודולים של CXMT) להעמיק את המקורות הסיניים שלהן .\n- הסיכון המרכזי: אם וושינגטון תעלה את CXMT לרשימת הישויות של מחלקת המסחר, אפל תצטרך .\n- הפרשה בוחנת את ואת השאלה האם הגבלות ביטחון לאומי על יצרניות שבבים סיניות יכולות לדור בכפיפה אחת עם ביקוש מסחרי בזמן מחסור עולמי .\n\n רשימת 1260H של הפנטגון היא הגדרה של חברה כ'חברה צבאית סינית' – היא מגבילה רכש ממשלתי בארה'ב אך מטילה איסור על רכישות במגזר הפרטי. רשימת הישויות של מחלקת המסחר היא המשטר המחמיר בהרבה. אפל מבקשת ערבויות ש-CXMT תועלה לרמה זו .