Parts de marché IA 2026 : ChatGPT tombe sous les 50 %, la course aux IPO s'intensifie

Pour la première fois, un nombre significatif d'utilisateurs naviguent activement entre les assistants IA. Le rapport souligne que les gens partagent de plus en plus leur temps entre ChatGPT, Google Gemini, Claude d'Anthropic et Grok de xAI . Cette fragmentation signifie que bien que le nombre total d'utilisateurs de ChatGPT continue de grimper, sa part du gâteau global rétrécit.

Les concurrents affichent des taux de croissance explosifs

Les taux de croissance des rivaux de ChatGPT sont faramineux. Google Gemini a quadruplé sa part de marché en douze mois . Claude d'Anthropic a vu sa part d'« Audience Réelle » aux États-Unis plus que tripler, passant de 5 % en décembre 2025 à 14 % en mai 2026 . Perplexity a même dépassé Microsoft Copilot pour s'emparer de la troisième place mondiale des référencements de trafic web .

Le marché total s'étend rapidement

Toute la catégorie des assistants IA est portée par une marée montante. Le temps total passé sur les applications d'IA générative devrait plus que doubler d'une année sur l'autre . ChatGPT continue d'ajouter des utilisateurs et de générer plus de revenus, mais son taux de croissance est plus lent que la moyenne du marché, entraînant une baisse naturelle de sa part de marché. Sensor Tower note que la croissance des revenus mobiles de ChatGPT n'était que de +4 % en glissement annuel au T1 2026, contre des gains explosifs pour Claude (+235 %), Gemini (+119 %) et Grok (+103 %) .

L'état de la concurrence à la mi-2026

En mai 2026, le paysage concurrentiel montre un trio de tête dominant qui capture environ 90 % de l'engagement total dans la catégorie des assistants IA, mais la dynamique au sein de ce groupe évolue rapidement .

ChatGPT mène toujours largement avec environ 1,1 milliard d'utilisateurs actifs mensuels, mais Gemini a bondi à plus de 662 millions, et Claude a atteint 245 millions . Par parts de marché, la répartition dresse un tableau clair de la concurrence qui gagne du terrain :

• ChatGPT : 46,4 % (contre plus de 50 % en janvier 2026)
• Google Gemini : 27,7 %
• Claude d'Anthropic : 10,3 %
• Tous les autres (Grok, Perplexity, DeepSeek, Meta AI) : Chacun sous les 5 %

Bien que DeepSeek affiche une part plus faible dans cette mesure particulière, d'autres données de Sensor Tower soulignent son importance, notant qu'il représente une portion significative du marché et, avec ChatGPT et Gemini, commande environ 90 % du temps total passé sur les applications d'assistants IA .

La croissance de ChatGPT reste historique

Malgré la perte de parts de marché, chaque indicateur absolu pour ChatGPT reste faramineux. Il a franchi plusieurs jalons historiques qui confortent sa place d'application grand public à la croissance la plus rapide de l'histoire.

• 1 milliard d'utilisateurs actifs mensuels : Atteint en mai 2026, environ 3,5 ans après son lancement, ce qui en fait l'application la plus rapide à franchir ce cap, dépassant Google Maps .
• 900 millions d'utilisateurs actifs hebdomadaires : Confirmé par OpenAI en février 2026, plus du double par rapport aux 400 millions de l'année précédente .
• 50 millions d'abonnés payants : OpenAI a révélé avoir dépassé ce chiffre au début de 2026 .
• 25 milliards de dollars de revenus annualisés : Dépassés à la fin février 2026, la société générant désormais environ 2 milliards de dollars de revenus mensuels .
• 1,3 milliard de dollars de revenus mobiles trimestriels : L'application mobile de ChatGPT a généré à elle seule plus de revenus en un trimestre que les neuf applications d'IA suivantes réunies .

La plateforme a également consolidé sa position de 6e site web le plus visité au monde, ajoutant plus de 60 milliards de visites en glissement annuel .

L'écart de qualité des revenus : Claude vs. ChatGPT

La métrique la plus révélatrice pour l'avenir n'est peut-être pas celle de l'échelle, mais celle de la monétisation. Les données de Sensor Tower montrent que Claude d'Anthropic est nettement meilleur pour convertir ses utilisateurs en clients payants et générer des revenus à partir d'eux.

• Claude gagne en moyenne 2,76 $ par utilisateur, contre 1,74 $ pour ChatGPT — un avantage de 1,5 fois en matière de monétisation par utilisateur .
• Claude convertit également une part plus élevée de sa base d'utilisateurs iOS en abonnés payants .

Cet écart de « qualité des revenus » est une vulnérabilité stratégique critique pour ChatGPT, d'autant plus que sa base d'utilisateurs gonfle avec les utilisateurs de l'offre gratuite. Seulement environ 5 % de son milliard d'utilisateurs mensuels estime-t-on paient pour un abonnement . À l'inverse, la base d'utilisateurs plus petite mais plus monétisable de Claude représente un récit attrayant pour les investisseurs axés sur une économie durable plutôt que sur la simple échelle.

La course à l'IPO : un choc des récits de l'IA

Les dynamiques concurrentielles se déroulent sur fond de l'une des courses à l'introduction en Bourse (IPO) les plus attendues de l'histoire. OpenAI et Anthropic ont toutes deux déposé confidentiellement leurs déclarations d'enregistrement S-1 auprès de la SEC à seulement quelques jours d'intervalle en juin 2026.

Les ambitions à 1 000 milliards de dollars d'OpenAI

Le 8 juin 2026, OpenAI a soumis son dossier confidentiel S-1 à la SEC, avec Goldman Sachs et Morgan Stanley à la tête de l'opération . La société a reconnu le dépôt de manière proactive, déclarant qu'elle n'avait « pas encore décidé du calendrier » et que son introduction en Bourse pourrait « prendre du temps », bien que les spéculations du marché tablent sur une fenêtre allant du T4 2026 à 2027 .

La valorisation visée peut atteindre 1 000 milliards de dollars, un bond significatif par rapport à la dernière valorisation privée de l'entreprise de 852 milliards de dollars . Le discours d'IPO d'OpenAI s'appuiera inévitablement sur son échelle sans précédent — 1 milliard d'utilisateurs, 25 milliards de dollars de revenus et 50 millions d'abonnés payants.

Cependant, cette histoire s'accompagne désormais d'un nouvel astérisque. La part de marché en déclin, la croissance plus lente et la concurrence intense introduisent un risque significatif. L'entreprise doit convaincre les investisseurs du marché public qu'elle peut soutenir sa trajectoire de revenus même si le marché se fragmente sous ses pieds .

L'avantage du précurseur d'Anthropic

Anthropic a devancé OpenAI auprès de la SEC d'une semaine entière, annonçant son dépôt confidentiel du formulaire S-1 le 1er juin 2026, avec le cabinet Wilson Sonsini comme conseiller juridique . Le calendrier de l'offre reste soumis aux conditions du marché et à l'examen de la SEC, mais les analystes s'attendent à une cotation au second semestre 2026 .

Les spéculations sur la valorisation d'Anthropic ont varié de 380 milliards de dollars lors de discussions antérieures jusqu'à 965 milliards de dollars sur la base des récentes levées de fonds, bien qu'aucun objectif officiel n'ait été divulgué .

Le discours d'IPO d'Anthropic représente une contre-attaque directe au récit d'échelle d'OpenAI. Elle peut se présenter comme l'alternative de « croissance de haute qualité » : remportant 70 % des enquêtes de préférence des entreprises malgré seulement 2 à 3 % du trafic web, générant beaucoup plus de revenus par utilisateur, et affichant une croissance des revenus plus de trois fois plus rapide . Sa dernière levée de fonds s'est clôturée sur une valorisation de 965 milliards de dollars, la plaçant dans la même stratosphère qu'OpenAI .

Deux visions concurrentes pour l'avenir de l'IA

Les dépôts simultanés d'IPO et l'évolution des données de parts de marché soulignent une bifurcation fondamentale pour l'investissement dans l'IA. Le marché évalue désormais deux visions distinctes simultanément.

La vision d'OpenAI est celle d'une ubiquité mondiale — une plateforme grand public servant un milliard de personnes par mois, devenant une nouvelle couche de l'internet lui-même. Le risque est qu'elle devienne un service public à faible marge et à haut volume, tributaire d'une économie de type publicitaire avec seulement 5 % d'utilisateurs payants.

La vision d'Anthropic est celle d'une profondeur rentable — un outil pour les entreprises et les utilisateurs intensifs prêts à payer des prix premium pour un produit premium. Le risque est que son fossé étroit autour des entreprises puisse être franchi si OpenAI ou Google améliorent leurs offres sur le lieu de travail.

La valorisation combinée du pipeline d'introductions en Bourse de l'IA — incluant OpenAI, Anthropic et SpaceX — s'élève désormais à environ 3 600 milliards de dollars, créant une concurrence sans précédent pour le capital des investisseurs . Les tournées de présentation (roadshows) respectives des entreprises seront un référendum en temps réel sur la vision que le marché public trouve la plus convaincante.