Pourquoi le boom de l’IA crée une pénurie de puces « mature‑node »

Dans ce contexte, de nombreux fabricants réorientent leurs investissements et leur production vers ces segments. Certaines entreprises ont déjà redirigé leurs capacités vers les processeurs d’IA et la mémoire à très large bande passante (HBM), indispensable pour entraîner et faire fonctionner les grands modèles d’intelligence artificielle .

Les analystes observent également une réallocation des capacités 8 pouces et 12 pouces vers des procédés liés à la gestion de l’énergie pour les infrastructures d’IA, car ils offrent une meilleure rentabilité par wafer .

Selon TrendForce, le taux d’utilisation moyen des lignes 8 pouces chez les dix plus grandes fonderies pourrait atteindre environ 90 % en 2026, et rester au‑dessus de 80 % jusqu’au premier semestre 2027 . Cela indique un marché déjà très tendu pour ces technologies de production plus anciennes.

Un effet d’éviction dans toute la chaîne d’approvisionnement

Même si les accélérateurs d’IA sont fabriqués sur des nœuds avancés, leur croissance peut indirectement réduire les ressources disponibles pour d’autres types de puces.

La chaîne d’approvisionnement des semi‑conducteurs partage de nombreux éléments critiques : équipements de lithographie, matériaux, ingénieurs spécialisés et investissements. Quand la demande pour l’IA explose, les entreprises ont tendance à donner la priorité aux projets liés aux centres de données et aux composants à forte marge.

Résultat : moins de ressources pour les puces destinées à l’électronique grand public, aux équipements industriels ou aux systèmes embarqués .

Cette dynamique crée un déséquilibre structurel : la demande liée à l’IA progresse rapidement, tandis que la capacité pour les puces plus classiques augmente beaucoup plus lentement.

Pourquoi les commandes se tournent vers les fonderies chinoises

Lorsque les grandes fonderies internationales privilégient la production liée à l’IA, certains clients cherchent des alternatives pour sécuriser leur approvisionnement en puces mature‑node.

Les fonderies chinoises — et en particulier SMIC — deviennent alors une option de plus en plus attractive. Des rapports sectoriels indiquent que le boom de l’IA redirige une partie des commandes vers la Chine, car certaines fonderies étrangères donnent la priorité aux puces d’IA et à la mémoire HBM .

Cette dynamique contribue à augmenter la demande pour les capacités mature‑node de SMIC, ainsi que les taux d’utilisation et les prix.

Selon la direction de l’entreprise, le stockage anticipé des clients et le retour des commandes industrielles contribuent également à la hausse du carnet de commandes et de la rentabilité . Lorsque les acheteurs anticipent un manque de capacité, ils ont tendance à commander plus tôt ou en plus grandes quantités pour sécuriser leurs chaînes de production.

La localisation des chaînes d’approvisionnement renforce la tendance

Un autre facteur renforce ce mouvement : la volonté croissante des États et des entreprises de localiser la production de semi‑conducteurs.

Comme la majorité des puces par volume utilise des procédés matures, les fonderies capables de produire localement ces composants deviennent stratégiques pour de nombreuses industries. En Chine, cela renforce le rôle d’acteurs domestiques comme SMIC pour des secteurs allant de l’électronique grand public à l’automobile .

Les secteurs les plus exposés

Les industries les plus susceptibles de subir ces tensions sont celles qui dépendent fortement des puces mature‑node :

• l’électronique grand public
• les objets connectés (IoT)
• les véhicules électriques et les systèmes automobiles
• l’automatisation industrielle et la robotique

Ces secteurs utilisent massivement des circuits analogiques, des contrôleurs, des capteurs et des puces de gestion de l’énergie fabriqués sur des procédés plus anciens. Lorsque la capacité se resserre, les fabricants peuvent faire face à des délais de livraison plus longs ou à des coûts plus élevés.

À retenir

Le boom mondial de l’IA ne transforme pas seulement les puces les plus avancées : il reconfigure l’ensemble de l’écosystème des semi‑conducteurs.

En attirant investissements et capacités vers les processeurs d’IA et la mémoire HBM — des produits plus rentables — il réduit l’offre disponible pour les procédés mature‑node qui alimentent la majorité des appareils électroniques. Conséquence : les entreprises diversifient leurs fournisseurs et se tournent davantage vers des fonderies spécialisées dans ces technologies, notamment en Chine.

L’ampleur exacte de la pénurie dépendra des types de puces et des régions, mais une tendance est déjà claire : l’essor de l’IA redessine les priorités de production dans toute l’industrie des semi‑conducteurs.