Uusi 50 miljoonan euron rahasto aikoo pelastaa saksalaiset perheyritykset – ilman irtisanomisia, tekoälyn avulla

Tekoäly edellä – ilman leikkauslistaa

Rahaston ydinajatus poikkeaa selvästi perinteisistä pääomasijoittajien yritysostoista. Kohdeyrityksiksi valikoituvat saksankielisen Euroopan omistajavetoiset B2B-palveluyritykset, jotka ovat sukupolvenvaihdoksen edessä. Tarkemmin sanottuna yritykset, joiden käyttökate (EBITDA) on 0,5–5 miljoonaa euroa . Rahaston on määrä ostaa nämä pienet yritykset, sulauttaa ne yhteen ja rakentaa niistä digitaalisten ja tekoälyratkaisujen avulla tehokkaampia kokonaisuuksia.

Olennaista on, kuinka yhtiö itse linjaa muutoksen: tämä tapahtuu "ilman kustannusleikkauksia tai työpaikkojen menetyksiä" . LinkedIn-päivityksessään yhtiö julisti: "Tekoäly ei korvaa suorittavaa työtä. Se pyyhkii pois keskijohdon," ja kertoi tavoittelevansa tuottoja operatiivisen käyttökatteen kasvulla tekoälyvetoisen transformaation kautta . Ostojen jälkeen yrityksiin asennetaan diginatiiveja toimitusjohtajia ja strukturoituja tekoälyn arvonluontiohjelmia. Tavoitteena on modernisoida perinteikkäät yritykset hävittämättä niiden kokenutta työvoimaa .

Tekijätiimi ja sen tukijat

Rahaston perustajakolmikkoon kuuluvat:

• Elias Bitzer (perustajaosakas ja hallinnoiva partneri)
• Sebastian Herfurth (perustajaosakas ja hallinnoiva partneri)
• Daniel Szabo (perustajaosakas ja general partner)

Szábolla on suoraa kokemusta tekoälyn operatiivisesta hyödyntämisestä – hän on aiemmin rakentanut 400 hengen tekoälyyn keskittyneen venture studion. Bitzer ja Herfurth tuovat pöytään taustansa pääomasijoittamisesta ja Mittelstand-yritysten parissa työskentelystä .

Rahaston institutionaalinen uskottavuus rakentuu sen rajoitetuille vastuunalaisille sijoittajille (LP). Kulmakivisijoittajana on Access Capital Partners, riippumaton, 15 miljardin euron pääomia hallinnoiva varainhoitaja. Toinen merkittävä tukija on madridilainen Qualitas Funds, pääomasijoittamisen alusta, joka tarjoaa yli 1 300 sijoittajan verkoston pääsyn eurooppalaisille pienemmän keskisuuren markkinan kohteisiin . Sijoittajajoukkoa täydentävät suuri eurooppalainen eläkerahasto, useat perheyhtiöiden varakkaita omistajia palvelevat sijoitusyhtiöt (family officet) ja vauraat yksityissijoittajat .

Kilpajuoksu demografista aikapommia vastaan

Rahaston ajoitus osuu yhteen sen kanssa, mitä taloustieteilijät kutsuvat "omistajanvaihdoksen jyrkänteeksi". Saksan kauppakamarin (DIHK) ja KfW-pankin seurantaraporttien mukaan yli 125 000 omistajaa etsii vuosittain yritykselleen jatkajaa . Ongelma on erityisen polttava juuri B2B-palvelusektorilla, sillä potentiaalisten ostajien joukko on rakenteellisesti kapea ja yritykset ovat usein liian pieniä suurille kansainvälisille sijoitusyhtiöille .

Generation Tech Partners asemoituu paitsi taloudelliseksi ostajaksi, myös aktiiviseksi yrittäjäksi, joka haluaa säilyttää ostamiensa yritysten perinnön. Yhtiö muistuttaa materiaaleissaan, että ilman selkeää seuraajasuunnitelmaa nämä kannattavat, pitkälle erikoistuneet yritykset uhkaavat sulkea ovensa – mikä vaarantaisi paikallisia työpaikkoja ja pitkäaikaisia asiakassuhteita . Yhdistämällä noin 30 tällaista yritystä suuremmaksi digitaaliseksi kokonaisuudeksi ja pitämällä niitä hallussaan viidestä seitsemään vuotta ennen myyntiä, rahasto lyö vetoa sen puolesta, että tekoälyavusteinen mittakaavaetu voi avata kasvukertoimia ilman perinteisen saneerauksen sosiaalisia ja operatiivisia haittoja .