Cómo el hambre de chips de memoria de la IA quebró la industria del móvil en 2026

Impacto en los precios y la estructura de costes

Los costes de la memoria se han disparado a niveles nunca vistos en la era de la electrónica de consumo. Los precios de la DRAM móvil subieron entre un 78 % y un 83 % trimestre a trimestre para la LPDDR5X, y entre un 70 % y un 75 % para la LPDDR4X en el segundo trimestre de 2026 . Samsung informó de que sus precios de memoria aumentaron un 90 % solo en el primer trimestre de 2026 . TrendForce proyectó que los precios de los contratos de DRAM convencionales seguirían subiendo entre un 58 % y un 63 % trimestre a trimestre hasta el segundo trimestre, y que los precios de la DRAM para todo el año se dispararían entre un 150 % y un 200 % .

Por primera vez, los costes de la memoria superaron a los del SoC en todos los segmentos de precios de los teléfonos inteligentes. Históricamente, la memoria representaba entre el 10 % y el 15 % de la lista de materiales (BOM) de un smartphone. En el primer trimestre de 2026, TrendForce informó de que esta proporción había saltado al 30-40 % . Los datos de Counterpoint mostraron que en el primer trimestre de 2025, la DRAM y la NAND representaban aproximadamente el 8 % y el 5 % del BOM, respectivamente; para el segundo trimestre de 2026, la memoria y el almacenamiento suponían casi la mitad del coste total de los componentes, alcanzando la DRAM por sí sola más del 20 % en muchos segmentos . Omdia descubrió que en los smartphones de menos de 400 dólares, los costes de memoria consumían casi el 60 % del BOM total en el primer trimestre de 2026 .

Desplome de los envíos

El shock de precios ha desencadenado una contracción histórica en la producción y las ventas. Los envíos globales de SoC para teléfonos inteligentes cayeron un 15 % interanual en la primera mitad de 2026, impulsados por el aumento de los costes de memoria, la cautelosa gestión de inventarios de los fabricantes y el alargamiento de los ciclos de reemplazo . Counterpoint espera que los envíos de teléfonos inteligentes en 2026 disminuyan aproximadamente un 14 %, la contracción anual más pronunciada registrada . El segmento de gama de entrada ha sido el más golpeado, con una caída de los envíos superior al 30 % . Los envíos globales del segundo trimestre de 2026 cayeron a su nivel más bajo desde 2013, según Counterpoint e IDC . La previsión de IDC de mayo proyectaba una caída del 13,9 % en el año completo, hasta los 1.090 millones de unidades .

Se espera un segundo descenso consecutivo del 1,1 % en 2027, y solo se prevé una recuperación del 5,5 % en 2028, a medida que se normalice el suministro de memoria . Múltiples analistas han advertido de que la industria podría enfrentarse a otro año difícil en 2027 .

Impacto desigual en los fabricantes de chips

La crisis ha reordenado el panorama competitivo entre los proveedores de SoC. Tanto MediaTek como Qualcomm vieron caer sus envíos más de un 25 % interanual en el primer semestre de 2026 . La cuota de mercado de MediaTek pasó de aproximadamente el 38 % al 32 %, mientras que la de Qualcomm cayó de aproximadamente el 27 % al 23 % en el primer trimestre de 2026 . Mientras tanto, Apple, Samsung, Google y UNISOC ganaron cuota y registraron crecimiento en sus envíos durante el periodo . Los envíos de SoC de Apple mostraron un "sólido crecimiento", con su cuota pasando del 15 % al 19 % interanual . Los envíos de Tensor de Google aumentaron a medida que los chips propios ganaban tracción . UNISOC creció gracias a la demanda de teléfonos de gama de entrada que migraron a plataformas 4G de menor coste para reducir los costes de BOM .

Es notable que los SoC con capacidad de IA generativa (GenAI) rompieron la tendencia general con un crecimiento del 24 %, ya que los fabricantes priorizaron los dispositivos premium con capacidad de IA incluso mientras recortaban la producción de modelos más baratos .

Consecuencias a nivel de producto

Los consumidores ya están sintiendo los efectos. Google confirmó que el Pixel 11 vería aumentos de precio de aproximadamente 100 dólares, junto con reducciones de la RAM base de 16 GB a 12 GB, como respuesta directa a la inflación de los costes de memoria . Los smartphones premium (más de 800 dólares) vieron aumentos de BOM de entre 100 y 150 dólares, y se espera que la memoria represente más del 40 % de los costes de los componentes . Counterpoint informó de que los costes de materiales para los teléfonos de gama baja (menos de 200 dólares) aumentaron entre un 20 % y un 30 % a principios de 2026, mientras que los dispositivos de gama media y premium registraron incrementos del 10 % al 15 % . IDC proyecta que el precio de venta medio de los teléfonos inteligentes aumentará un 14 %, hasta un récord de 523 dólares en 2027 . Nabila Popal, directora de investigación senior de IDC, advirtió de que el segmento de menos de 100 dólares, que representa aproximadamente 171 millones de dispositivos, será "permanentemente inviable" . TrendForce afirmó que muchas marcas no tendrán más remedio que aumentar los precios finales de los productos para salvaguardar los márgenes de beneficio, lo que requerirá ajustes en la oferta de productos y las especificaciones .

¿Cuándo terminará?

Las perspectivas siguen siendo sombrías. No se espera una normalización del suministro de memoria antes de la segunda mitad de 2027, y algunas fuentes advierten de que no habrá alivio hasta 2028 . IDC pronostica un segundo descenso consecutivo del 1,1 % en 2027, antes de una recuperación del 5,5 % en 2028 a medida que se normalice el suministro . Sin embargo, los analistas advierten que no se espera que los precios vuelvan a los niveles anteriores a la crisis incluso después de que termine la escasez . Como dijo Francisco Jeronimo, de IDC: "Lo que estamos presenciando no es un aprieto temporal, sino un realineamiento fundamental de la cadena de suministro de semiconductores" .