Nscale satser 3,5 mia. dollar på Figure: Kan vokse til over 6 mia. dollar i AI-kapacitet

Aftalen mellem Nscale og Figure er mere end en stor ordre på grafikprocessorer. Den er et flerårigt strategisk samarbejde, hvor Nscale både leverer AI-computerkapacitet og bliver aktionær i humanoidrobot-virksomheden Figure. For Figure skal aftalen understøtte udviklingen af AI-modeller og robotter; for Nscale giver den en stor, langsigtet kunde og en potentiel plads i værdikæden for såkaldt fysisk AI. 125

Hvad omfatter aftalen?

Nscale vil indledningsvis stille AI-computerkapacitet til rådighed for Figure til en værdi af 3,5 mia. dollar. Parterne har samtidig tilkendegivet, at samarbejdet skal kunne skaleres til over 6 mia. dollar. De offentliggjorte oplysninger handler om værdien af compute-kapaciteten, men oplyser ikke detaljer om priser, betalingsplan, eventuelle minimumsforpligtelser eller størrelsen og vilkårene for Nscales investering i Figure. 245

Infrastrukturplanen rummer mulighed for at tage op til 100.000 Nvidia Vera Rubin-GPU'er i brug. De første GPU'er er planlagt til idriftsættelse i anden halvdel af 2027 på Nscales anlæg i Barstow i Texas. Formuleringerne »op til« og »planlagt« betyder dog, at både det endelige antal chips og tidsplanen afhænger af blandt andet udbygning, efterspørgsel og den praktiske gennemførelse. 15

Derfor er compute så centralt for humanoide robotter

Figure får Nscale som sin foretrukne leverandør af compute til næste generation af Helix-modeller og humanoide robotter. Det kan give virksomheden prioriteret adgang til avanceret trænings- og inferenskapacitet, som er vigtig for robot-AI: Modellerne skal håndtere flere typer data, trænes i simuleringer og forbedres gennem data fra en voksende robotflåde. 25

For Figure er den centrale gevinst derfor adgang til meget stor AI-infrastruktur. For Nscale er gevinsten både kommerciel og strategisk: Selskabet får en såkaldt ankerkunde til planlagt GPU-kapacitet, samtidig med at en ejerandel knytter Nscales potentielle afkast til Figures udvikling og salg af robotter. 124

Nscale bliver både leverandør og mulig kunde

Samarbejdet rækker også ind i Nscales egen drift. Virksomhederne vil undersøge, om Figures humanoide robotter kan bruges til at skalere Nscales forsyningskæde. Lykkes det, opstår der en mulig kredsløbseffekt: Nscale leverer AI-infrastrukturen, Figure bruger den til at udvikle robotterne, og robotterne kan senere indgå i Nscales egne logistik- eller driftsopgaver. 5

Det er dog vigtigt at skelne mellem ambition og gennemført drift. Der er tale om en plan om at undersøge anvendelsen – ikke en offentliggjort produktionsudrulning eller et garanteret besparelsesprogram. 5

Den strategiske betydning – og risikoen

Aftalen er et stort tidligt væddemål på, at humanoidrobotter bliver en væsentlig aftager af den mest avancerede AI-computerkapacitet. Den binder Figures evne til at gøre AI-modeller til kommercielt anvendelige robotter tættere sammen med Nscales evne til at finansiere, bygge og drive en stor Nvidia-baseret datacenterudrulning. 125

Koblingen mellem ejerandel og leverandørforhold giver samtidig Nscale en større potentiel gevinst, hvis Figure lykkes. Men den øger også koncentrations- og gennemførelsesrisikoen: Hvis Figures finansiering, modelresultater eller markedsadoption ikke lever op til forventningerne, kan det påvirke udnyttelsen af den kapacitet, Nscale planlægger at etablere. 124