Jak hlad AI po paměťových čipech rozvrátil smartphoneový průmysl

Co krizi způsobilo?

Hlavním viníkem je strukturální nabídkový šok. AI datová centra se stala dominantním spotřebitelem světové produkce pamětí. Podle analytiků z Jefferies nyní servery představují 60–70 % poptávky po pamětech, zatímco před boomem AI to bylo kolem 30 % . Sumit Sadana, šéf obchodu Micronu, začátkem roku 2026 prohlásil: „Zaznamenali jsme prudký a výrazný nárůst poptávky po pamětech, který překonává naši schopnost ji uspokojit a podle našeho názoru i celkovou kapacitu paměťového průmyslu“ . Výrobci pamětí Samsung, SK Hynix a Micron přesměrovali až 70 % své špičkové produkce na AI servery, což nechává smartphony chronicky nedostatečně zásobené . SK Hynix varoval, že nedostatek může přetrvat až za rok 2030 .

Cenový šok a změna struktury nákladů

Ceny pamětí vyletěly do závratných výšek, jaké spotřebitelská elektronika dosud nezažila. Ceny mobilních DRAM čipů LPDDR5X ve 2. čtvrtletí 2026 vzrostly o 78–83 % oproti předchozímu čtvrtletí, LPDDR4X pak o 70–75 % . Samsung oznámil, že jeho ceny pamětí vzrostly v 1. čtvrtletí 2026 o 90 % . TrendForce předpověděla, že smluvní ceny běžných DRAM budou ve 2. čtvrtletí dále růst o 58–63 % a za celý rok 2026 vzrostou o 150–200 % .

Poprvé v historii náklady na paměť překonaly náklady na procesor ve všech cenových kategoriích smartphonů. Historicky paměť tvořila asi 10–15 % ceny komponent (BOM). Podle TrendForce se do 1. čtvrtletí 2026 tento podíl vyšplhal na 30–40 % . Data Counterpoint ukázala, že v 1. čtvrtletí 2025 tvořily DRAM a NAND zhruba 8 %, resp. 5 % BOM; do 2. čtvrtletí 2026 se paměť a úložiště podílely na celkových nákladech na komponenty téměř z poloviny – samotný DRAM dosahoval v mnoha segmentech přes 20 % . Podle Omdia ve smartphonem do 400 dolarů pohltily náklady na paměť v 1. čtvrtletí 2026 téměř 60 % celkového BOM .

Kolaps dodávek

Cenový šok vyvolal historický propad výroby i prodejů. Globální dodávky SoC pro smartphony klesly v 1. polovině roku 2026 o 15 % meziročně, což bylo způsobeno rostoucími cenami pamětí, opatrným řízením zásob ze strany výrobců a prodlužujícím se cyklem výměny telefonů . Counterpoint očekává, že celoroční dodávky smartphonů v roce 2026 klesnou přibližně o 14 % – nejprudší meziroční propad v historii . Nejhůře je zasažen segment těch nejlevnějších telefonů, jehož dodávky klesly o více než 30 % . Dodávky smartphonů ve 2. čtvrtletí 2026 klesly podle Counterpoint i IDC na nejnižší úroveň od roku 2013 . Květnová prognóza IDC předpovídá celoroční pokles o 13,9 % na 1,09 miliardy kusů .

Očekává se, že v roce 2027 dojde k druhému po sobě jdoucímu poklesu o 1,1 %, přičemž oživení o 5,5 % se předpokládá až v roce 2028, jak se normalizují dodávky pamětí . Mnozí analytici varovali, že průmysl by mohl čelit dalšímu obtížnému roku 2027 .

Nerovnoměrný dopad na výrobce čipů

Krize přeskupila konkurenční prostředí mezi výrobci SoC. Dodávky MediaTeku i Qualcommu klesly v 1. polovině roku 2026 meziročně o více než 25 % . Podíl MediaTeku na trhu klesl z přibližně 38 % na 32 %, zatímco Qualcomm klesl z přibližně 27 % na 23 % v 1. čtvrtletí 2026 . Naproti tomu Apple, Samsung, Google a UNISOC ve stejném období zvýšily své dodávky a získaly podíl na trhu . Dodávky SoC Apple vykázaly „solidní růst“ a jeho podíl vzrostl z 15 % na 19 % meziročně . Dodávky čipů Tensor od Googlu vzrostly díky rostoucí oblibě vlastních čipů . UNISOC rostl díky poptávce po levných smartphonech, které přecházely na levnější 4G platformy, aby snížily náklady BOM .

Je pozoruhodné, že SoC schopné umělé inteligence (GenAI) se celkovému poklesu vzepřely a zaznamenaly 24% růst, protože výrobci upřednostňovali prémiová zařízení s AI i přes omezování výroby levnějších modelů .

Důsledky pro konkrétní produkty

Spotřebitelé již pociťují dopady. Google potvrdil, že Pixel 11 zdraží zhruba o 100 dolarů a základní RAM se sníží z 16 GB na 12 GB, což je přímá reakce na inflaci cen pamětí . U prémiových smartphonů (nad 800 dolarů) vzrostly náklady na komponenty o 100–150 dolarů a očekává se, že paměť bude tvořit přes 40 % ceny komponent . Counterpoint uvedl, že náklady na materiál u levných smartphonů pod 200 dolarů vzrostly začátkem roku 2026 o 20–30 %, zatímco u střední a prémiové třídy o 10–15 % . IDC předpokládá, že průměrná prodejní cena smartphonů vzroste o 14 % na rekordních 523 dolarů do roku 2027 . Nabila Popal, senior research director v IDC, varovala, že segment telefonů pod 100 dolarů, který představuje přibližně 171 milionů zařízení, bude „trvale neekonomický“ . TrendForce tvrdí, že mnoho značek nebude mít jinou možnost než zvýšit konečné ceny produktů, aby ochránily své ziskové marže, a budou muset upravit svou nabídku a specifikace .

Kdy to skončí?

Výhled zůstává chmurný. Normalizace dodávek pamětí se neočekává dříve než v 2. polovině roku 2027, některé zdroje varují, že úleva nepřijde dříve než v roce 2028 . IDC předpovídá druhý po sobě jdoucí pokles o 1,1 % v roce 2027, po kterém by v roce 2028 mohlo přijít oživení o 5,5 %, jak se normalizují dodávky pamětí . Analytici však varují, že ani po skončení nedostatku se ceny nevrátí na úroveň před krizí . Jak řekl Francisco Jeronimo z IDC: „To, čeho jsme svědky, není dočasné stlačení, ale zásadní přeskupení dodavatelského řetězce polovodičů“ .