رحلة جنسن هوانغ إلى تايوان: إنفاق 150 مليار دولار ومضاعفة الإنتاج لكسر عنق زجاجة الذكاء الاصطناعي

وكأن مضاعفة الإنتاج للنصف الثاني من عام 2026 لم تكن كافية، وجه هوانغ رسالة صارمة للموردين قبل مغادرته مباشرة. في الخامس من يونيو، في مطار سونغشان قبل صعوده طائرته الخاصة متجهًا إلى كوريا الجنوبية، قال للصحفيين إن إنفيديا "رتبت بالفعل لزيادة السعة في النصف الثاني من هذا العام إلى العام المقبل" لكنه حذر صراحة: "النصف الثاني من العام المقبل سيكون أكبر بكثير من هذا العام، لذا يجب على الجميع أن يكونوا مستعدين" . ذكرت صحيفة Taiwan News أنه أخبر الموردين مباشرة "بالاستعداد لنمو قوي" يمتد من النصف الثاني لعام 2026 إلى عام 2027 .

كان المعنى الضمني واضحًا: القدرة الإنتاجية التي ضمنتها إنفيديا هي مجرد نقطة انطلاق. لقد كان يضغط علنًا على المنظومة الصناعية لمواصلة التوسع وإلا فإنها تخاطر بأن تصبح هي عنق الزجاجة.

الالتزام: إنفاق 150 مليار دولار سنويًا في تايوان

جاء الرقم الأكثر إذهالاً في الرحلة قبل ذلك، في 27 مايو، في حفل وضع حجر الأساس لمشروع المقر الرئيسي الجديد لإنفيديا في تايبيه. أعلن هوانغ أن إنفيديا تخطط لاستثمار حوالي 150 مليار دولار سنويًا في تايوان، وهي قفزة مذهلة من حوالي 10 إلى 15 مليار دولار سنويًا كانت تنفقها الشركة قبل أربع إلى خمس سنوات فقط .

قال هوانغ، وفقًا لرويترز ووسائل إعلام أخرى: "قبل أربع سنوات، كنا ننفق ما يقرب من الصفر هنا... الآن ننفق حوالي 150 مليار دولار سنويًا" . يمثل هذا الرقم إجمالي إنفاق إنفيديا عبر النظام البيئي التايواني - الرقائق، التغليف، الأنظمة، الذاكرة المتقدمة، ومنشأة المقر الرئيسي الجديدة الضخمة المقرر اكتمالها في عام 2030 . لوضع هذا المبلغ في منظوره الصحيح، فهو أكبر من الناتج المحلي الإجمالي لمعظم الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي .

التأطير: 'تايوان هي مركز ثورة الذكاء الاصطناعي'

في نفس خطاب 27 مايو، أطلق هوانغ العبارة التي ستحدد الزيارة: "تايوان هي مركز ثورة الذكاء الاصطناعي. هذا هو المكان الذي تأتي منه الرقائق، والتغليف. هذا هو المكان الذي توجد فيه المنظومة" . كرر هذا الموضوع في كل محطة تقريبًا، مصورًا الجزيرة ليس فقط كمركز للتصنيع ولكن كنقطة محورية حيث يتم تجميع الإنترنت المادي للذكاء الاصطناعي.

في إحاطة Computex في 2 يونيو، جعل هوانغ العلاقة تجارية وشخصية، قائلاً: "نحن الآن أكبر مشترٍ لأي شركة ضمن النظام البيئي التايواني" . وأضاف لاحقًا أن إنفيديا تخطط للتوسع من حوالي 1000 موظف في تايوان إلى منشأة يمكنها استيعاب 4000 موظف، مما يشير إلى التزام لعقود متعددة تجاه المواهب الهندسية المحلية .

السياق: توقعات التريليون دولار هي جانب الطلب

أشارت عدة تقارير خلال الزيارة إلى توقعات إيرادات بقيمة تريليون دولار. لم يكن هذا التوقع جديدًا. كان هوانغ قد أطلقه في الأصل خلال كلمته الرئيسية في مؤتمر GTC 2026 في سان خوسيه، كاليفورنيا، في 16 مارس، عندما قال إنه يتوقع مبيعات لا تقل عن تريليون دولار على مدى عمر منصتي Blackwell و Vera Rubin حتى عام 2027 . لم تعلن زيارة تايوان عن هدف التريليون دولار - بل أظهرت كيف تخطط إنفيديا لبناء الأجهزة فعليًا للوصول إليه.

ضاعفت توقعات مارس توقعًا سابقًا بقيمة 500 مليار دولار تم إجراؤه في مؤتمر GTC لعام 2025، مما يعكس وصول ما يسميه هوانغ "نقطة تحول الاستدلال"، حيث نماذج الذكاء الاصطناعي لا يتم تدريبها فقط، بل تفكر بنشاط في الوقت الفعلي، وتستهلك موارد حسابية هائلة .

أزمة الذاكرة ولحظة 'من فضلك أنتج المزيد'

كما أظهرت الرحلة قصة فرعية حرجة: إمدادات الذاكرة. في Computex في 2 يونيو، أعلن رئيس مجموعة SK، تشوي تاي-وون، أن SK hynix ستضاعف إجمالي طاقتها الإنتاجية من الرقاقات على مدى السنوات الخمس المقبلة - وهو انعكاس عن موقفه في مارس بأن إضافة السعة لم تكن مخططة .

بعد ساعات، توجه هوانغ إلى جناح SK hynix، والتقط قلم تحديد، وكتب "من فضلكم أنتجوا المزيد" (Please Make More) مباشرة على شريحة HBM4E المعروضة. كان طلبًا علنيًا ومسرحيًا من أكبر مصمم لرقائق الذكاء الاصطناعي في العالم إلى أكبر مورد لذاكرة النطاق الترددي العالي، مما يسلط الضوء على أنه حتى مع توسع إنتاج رقائق المنطق، تظل الذاكرة المتقدمة عاملاً مقيدًا لتوسيع نطاق أنظمة الذكاء الاصطناعي .

الطريق إلى الأمام: نصف ثانٍ مزدحم

اختتمت رحلة هوانغ بإعلانات تشويقية للمنتجات. في تجمع للمطورين في تايبيه في 30 مايو، قبل أحداث Computex الرئيسية، استعرض بقية العام: "النصف الثاني من هذا العام سيكون مزدحمًا للغاية بـ Grace Blackwell و Vera Rubin، ولدينا منتج جديد مفاجئ لم نخبر أحدًا عنه بعد" . تم تأكيد هذه المفاجأة لاحقًا على أنها N1X - منصة الجيل التالي التي تمد خارطة طريق إنفيديا إلى أبعد من ذلك.

الخلاصة من جولة هوانغ التي استمرت 14 يومًا هي أن هيمنة إنفيديا في الذكاء الاصطناعي أصبحت الآن مشكلة تصنيع ولوجستيات بقدر ما هي مشكلة تصميم. كان الوجود الشخصي للرئيس التنفيذي عبر أحداث متعددة إشارة مباشرة إلى TSMC و SK hynix وسلسلة التوريد التايوانية الأوسع بأن منحنى الطلب على الذكاء الاصطناعي لا يزال متسارعًا، وأن القدرة على تلبيته يجب أن تُبنى الآن.